حاسبة القيمة المتوقعة للتداول — إجمالية وصافية
نسبة فوز 80% مع متوسط ربح 0.2R ومتوسط خسارة 1R تنتج −0.04R لكل صفقة. ونسبة فوز 35% مع متوسط ربح 3R وخسارة 1R تنتج +0.40R. القيمة المتوقعة تجمع نسبة الفوز وحجم العائد؛ وتخصم القيمة المتوقعة الصافية أيضاً تكاليف التنفيذ. لا تثبت نسبة الفوز المرتفعة وحدها وجود أفضلية. تعرض الحاسبة القيمة المتوقعة الإجمالية والصافية، وعتبتي التعادل، ومجموعاً نموذجياً على مدى 100 صفقة، وفاصل ويلسون التقريبي لنسبة الفوز.
القيمة المتوقعة بوحدات R لكل صفقة
E الإجمالية = p × متوسط الربح − (1 − p) × متوسط الخسارة؛ E الصافية = E الإجمالية − متوسط التكلفة.
تحقق من المثال: 45% × 1.8R − 55% × 1R = +0.260R إجمالاً. بعد متوسط تكلفة 0.10R، تصبح القيمة المتوقعة الصافية +0.160R. تبلغ نسبة الفوز عند التعادل 1 / 2.8 = 35.7% قبل التكاليف و1.1 / 2.8 = 39.3% بعدها. المجموع النظري على مدى 100 صفقة هو +16R عندما تكون القيمة النقدية لوحدة 1R ثابتة؛ وهذا ليس توقعاً لأي تسلسل معين.
قدّر التكلفة بوحدات R بقسمة السبريد والعمولة والانزلاق السلبي المعتاد، بعد التعبير عنها بوحدة نقدية موحدة أو بالنقاط، على المخاطرة الأولية بالوحدة نفسها. مثلاً، تكلفة 1.5 نقطة مقسومة على مسافة وقف مقدارها 15 نقطة تساوي 0.10R. تجنب الخصم المزدوج: إذا كان متوسطا الربح والخسارة مستمدين أصلاً من نتائج اليومية الصافية، فأدخل صفراً للتكلفة الإضافية. سجّل مقادير موجبة لكل من متوسط الربح ومتوسط الخسارة.
كيف تحسب القيمة المتوقعة يدوياً
اضرب نسبة الصفقات الرابحة في متوسط مضاعف R للصفقات الرابحة، ثم اطرح حاصل ضرب نسبة الصفقات الخاسرة في متوسط مضاعف R للخسائر. اخصم متوسط تكلفة التنفيذ لكل صفقة فقط إذا لم تكن محتسبة مسبقاً. تتحمل الصفقات الرابحة والخاسرة التكاليف على حد سواء. استخدم بيانات يومية فعلية وتعريفاً متسقاً للمخاطرة الأولية؛ ولا تملأ النموذج بنتائج مأمولة. عند وجود فئة مستقلة للصفقات المتعادلة، يحتاج نموذج النتيجتين إلى تعديل: إما إدراج الصفقات ذات النتيجة الصفرية بصورة متسقة في متوسط مجموعة الصفقات غير الرابحة، وإما حساب المتوسط المرجح مباشرة من جميع نتائج الصفقات.
يتعلق فاصل عدم اليقين بنسبة الفوز، وليس بالقيمة المتوقعة نفسها. عند نسبة فوز 60% في 30 صفقة مستقلة، يكون فاصل ويلسون عند مستوى 95% نحو 42–75%. قد تعني نسبة الفوز المدخلة بعد التقريب عدداً كسرياً من الانتصارات، لذا فالفاصل تقريبي. استخدم العدد الفعلي للصفقات الرابحة للاستدلال الدقيق. تحمل أحجام العوائد المتوسطة أيضاً عدم يقين، وقد يؤدي تكتل الصفقات أو تغير ظروف السوق أو تحيز الاختيار إلى إبطال افتراضات التجارب المستقلة البسيطة.
الأسئلة الشائعة
ما القيمة المتوقعة الجيدة؟
القيمة الصافية الموجبة شرط ضروري لنموذج مربح، لكنها لا تثبت وحدها استمرار ربحية الاستراتيجية. فتواتر التداول والتراجعات وتشتت العوائد والطاقة الاستيعابية عوامل مهمة. عند ثبات القيمة النقدية لوحدة R، يختلف المجموع السنوي المتوقع لنتيجة +0.1R عبر 200 صفقة عن نتيجة +0.5R عبر 12 صفقة. ومجموع الحاسبة على مدى 100 صفقة هو مقارنة نظرية عند R ثابتة، وليس توقعاً للنمو المركب.
لماذا يهم حجم العينة؟
تترك العينة الصغيرة قدراً كبيراً من عدم اليقين. ثلاثون صفقة أو مئة صفقة محطات مفيدة للمراجعة، وليست شهادات على وجود أفضلية. واصل جمع الأدلة من خارج العينة ومن الاختبار المستقبلي، وافحص توزيع الأرباح والخسائر، وتحقق من واقعية افتراضات التنفيذ. فاصل الثقة عند مستوى 95% يصف الإجراء الإحصائي؛ ولا يضمن بنسبة 95% وقوع نسبة الفوز المستقبلية داخل النطاق المعروض.
أدوات وفصول من الدورة ذات صلة
- حاسبة حجم المركز
- حاسبة تعويض التراجع
- المخاطرة/العائد ونسبة الفوز والقيمة المتوقعة
- اليومية والمقاييس
- مصنف يومية التداول باللغة العربية
- بروتوكول اختبار الاستراتيجية
تجري جميع الحسابات في متصفحك. تعتمد النتائج على جودة المدخلات واتساقها؛ وقد تكون النتائج الإجمالية أو العينات الصغيرة مضللة. هذه الأداة نموذج تعليمي وليست نصيحة استثمارية.
مرجع إحصائي: NIST: فواصل الثقة للنسب. تمت المراجعة في سبتمبر 2026.
نطاق النموذج وتفسير العينة
متوسطا الربح والخسارة مقداران موجبان بوحدات R؛ والتكلفة متوسط لكل صفقة. باستخدام 45% و1.8R و1R وتكلفة 0.1R، تكون النتيجة 0.26R إجمالاً و0.16R صافياً. تبلغ نسبة التعادل بعد التكاليف 39.29%، ويكون المجموع المتوقع لـ100 صفقة عند قيمة نقدية ثابتة لوحدة R هو 16R. تحتاج الصفقات ذات النتيجة الصفرية إلى معاملة متسقة: أدرجها في متوسط المجموعة غير الرابحة أو احسب المتوسط مباشرة من جميع النتائج. يخص فاصل ويلسون نسبة الفوز فقط ويفترض استقلال التجارب؛ ولا يشمل عدم اليقين في العوائد أو تغيرات السوق. قد تعني نسبة فوز مقربة عدداً كسرياً من الانتصارات، مما يجعل الفاصل تقريبياً. لا تضمن 30 ولا 100 صفقة وجود أفضلية.
