จุดออกเพื่อป้องกันความเสี่ยงกับจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ — ควรวางระดับที่ใด

หลังตั้งงบขาดทุนแล้ว ให้ระบุว่าการเคลื่อนไหวของราคาในอนาคตแบบใดจะทำลายเหตุผลในการเข้า นี่คือเงื่อนไขที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ จุดออกเพื่อป้องกันความเสี่ยงทำให้เงื่อนไขนั้นมีผลจริง โดยอาจกระตุ้นเมื่อราคาแตะระดับ เมื่อแท่งราคาปิด หรือเมื่อครบเวลาที่กำหนด ระยะเผื่อเป็นส่วนหนึ่งของกฎนี้ ไม่ใช่หลักฐานเพิ่มเติมว่าสมมติฐานถูกต้อง การคำนวณเป็นไปตามลำดับคงที่ ได้แก่ สมมติฐาน เงื่อนไขที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ ราคาและวิธีออก ระยะ และสุดท้ายคือขนาดสถานะ เราใช้ข้อมูลเข้าเดียวกันเปรียบเทียบกับลำดับกลับด้านที่ปรับสต็อปให้เข้ากับปริมาณที่เลือกไว้ก่อน ความแตกต่างนี้สำคัญทั้งต่อความหมายของการออกและผลเป็นจำนวนเงิน

1. จุดออกเพื่อป้องกันความเสี่ยงเป็นกฎ ไม่ใช่การรับประกันราคา

จุดออกเพื่อป้องกันความเสี่ยงเป็นคำสั่งแบบมีเงื่อนไข ก่อนราคาแตะระดับที่บันทึกไว้จะไม่มีอะไรเกิดขึ้น เมื่อแตะแล้วคำสั่งจะถูกกระตุ้น และจากนั้นทำงานเหมือนคำสั่งตลาด โดยจับคู่ที่ราคาแรกที่มีให้ซื้อขาย ไม่ใช่ราคาที่กระตุ้นคำสั่ง สองประโยคนี้อธิบายกลไกทั้งหมด และในขณะเดียวกันอธิบายว่าทำไมระดับจึงกำหนดขาดทุนที่ ตั้งใจไว้ แทนที่จะเป็นขาดทุนจริง

ดังนั้นข้อความที่ถูกต้องคือ จุดออกเพื่อป้องกันความเสี่ยงกำหนดขาดทุนที่ตั้งใจไว้สำหรับขนาดที่กำหนด ส่วนขาดทุนจริงขึ้นกับราคาดำเนินคำสั่ง ในสภาพสงบ ตัวเลขทั้งสองต่างกันเพียงเศษส่วนของ pip และอาจละส่วนต่างนั้นในการคำนวณได้ หากระบุสมมติฐานนี้อย่างชัดเจน แต่เมื่อสภาพคล่องหายไป ส่วนต่างอาจเพิ่มเป็นหลายเท่า

ในบทความนี้ ความเสี่ยงต่อการเทรดหมายถึงจำนวนขาดทุนที่ตั้งใจไว้ภายใต้สถานการณ์ดำเนินคำสั่งที่กำหนด ซึ่งต่างจากความแปรปรวนของผลทั้งหมดหรือโอกาสสูญเสียความสามารถเทรดต่อ จุดออกเพื่อป้องกันความเสี่ยงเปลี่ยนการแจกแจงผล แต่ระดับของมันเพียงอย่างเดียวไม่กำหนดทิศทางการเปลี่ยนแปลงของความแปรปรวน หรือบอกว่าลำดับขาดทุนจะใช้เงินในบัญชีหมดหรือไม่ งบของสถานะแต่ละรายการเป็นข้อจำกัดอย่างหนึ่ง 9.2 คำนวณผลของดรอดาวน์และขีดจำกัดที่บัญชียังทำตามกฎได้ ส่วน 9.1 อธิบายความสัมพันธ์ระหว่างความเสี่ยงกับความได้เปรียบของกฎเข้า

ความแตกต่างนี้ทำให้ต้องจัดระเบียบคำที่ใช้ซ้ำตลอดบทความ มีปริมาณห้าอย่างที่มักสับสนกัน และแต่ละอย่างตอบคำถามต่างกัน:

แถวที่สามและสี่อธิบายสถานะเดียวกันก่อนและหลังปิด หากแผนแสดงเพียงตัวเลขใดตัวเลขหนึ่ง แผนก็ไม่ได้บอกว่าจะเกิดอะไรขึ้นขณะดำเนินคำสั่ง

บางครั้งระดับอาจถูกแตะเพียงเพราะส่วนต่างระหว่างราคาซื้อกับราคาขาย โดยราคาที่เห็นบนกราฟไม่เคลื่อน กลไกการเสนอราคาอธิบายใน ส่วนแนวคิดพื้นฐานและสำหรับบทความนี้ ผลสำคัญข้อหนึ่งคือ ระยะตามแผนกับระยะที่ราคาเคลื่อนจริงเป็นคนละปริมาณกัน

2. ลำดับการคำนวณสองแบบและตัวเลขที่แต่ละแบบให้

ข้อถกเถียงว่าควรวางระดับที่ใดลดเหลือคำถามเดียวว่า อะไรคือข้อมูลเข้าและอะไรคือผลลัพธ์ มีลำดับที่เป็นไปได้สองแบบ ซึ่งให้ระดับต่างกันเมื่อจำนวนเงินเสี่ยงเท่ากัน การคำนวณต่อไปมีไว้ตัดสินข้อถกเถียงนี้เท่านั้น ปริมาณปรากฏครั้งเดียวในฐานะค่าตัวอย่าง และต่อจากนั้นก็ใช้เฉพาะค่าเดิม แบบจำลองเลือกขนาดสถานะ การแปลงสกุลเงิน และข้อกำหนดมาร์จินอยู่ใน บทความ 9.5.

สมมติฐานการคำนวณ

• เครื่องมือ: EUR/USD สกุลเงินบัญชี: USD กล่าวคือสกุลเงินอ้างอิงราคาเป็นสกุลเงินบัญชี ดังนั้นอัตราแปลงคือ K_conv = 1.
• ทุน: USD 10,000 ฐานคือทุนปัจจุบันที่วัดก่อนเปิดสถานะ โดยไม่มีสถานะอื่นเปิดอยู่ ในกรณีนี้จึงเท่ากับยอดคงเหลือที่ชำระแล้ว ฐานที่ใช้ตลอดส่วนนี้กำหนดไว้ใน 9.3.
• ความเสี่ยงต่อการเทรด: 1% ของมูลค่าสุทธิปัจจุบัน USD 10,000 ก่อนเข้า ดังนั้น R = USD 100 นี่คืองบตัวอย่าง 9.3 อธิบายการหาค่านี้และความสัมพันธ์กับดรอดาวน์ การเปรียบเทียบแรกไม่รวมต้นทุนเพื่อแยกผลของการกลับลำดับ ส่วน 6 จะทำการคำนวณสุทธิให้ครบ
• ค่าของ pip คือ w = USD 10/(pip × lot) ขนาดสัญญา EUR 100,000 ต่อ lot และปริมาณขั้นต่ำกับขั้นของปริมาณต่างเท่ากับ 0.01 lot นี่คือสเปกตัวอย่างที่สมมติขึ้น ไม่ใช่ข้อเสนอหรือพารามิเตอร์ปัจจุบันของบัญชีใด ราคาเสนอมีความละเอียดอย่างน้อย 0.00001
• ราคาเข้า: 1.0850 ราคาที่ใช้คำนวณมาจากกราฟที่วาดด้วยราคาขาย สถานะซื้อเข้าด้วยราคาซื้อที่สูงกว่าตามสเปรด ขณะที่ระดับป้องกันถูกกระตุ้นและจับคู่ด้วยราคาขาย จุดต่ำสุดล่าสุดที่ราคาหยุดลดลงคือ 1.0805 ระยะเผื่อที่เขียนในกฎก่อนช่วงซื้อขายคือ 10 pip
• สมมติให้จับคู่ตรงราคาคำสั่งพอดี ซึ่งเป็นการลดทอนความจริง กรณีราคาดำเนินคำสั่งแย่กว่าคำนวณในส่วน 6

เงื่อนไขของสมมติฐานกับระดับดำเนินคำสั่ง

บันทึกสองข้อความแยกกันว่า “สมมติฐานใช้ไม่ได้เมื่อ Bid ต่ำกว่า 1.0805” และ “การออกอัตโนมัติถูกกระตุ้นที่ Bid 1.0795” กฎการดำเนินคำสั่งยอมให้ต่างกัน 10 pip โดยตั้งใจ หากสมมติฐานกำหนดให้ H4 ปิดต่ำกว่า 1.0805 การแตะ 1.0795 ระหว่างแท่งไม่ได้ทำให้สมมติฐานใช้ไม่ได้ในทางตรรกะ แม้สต็อปฝั่งเซิร์ฟเวอร์อาจปิดสถานะไปแล้ว สต็อปนั้นจึงเป็นข้อจำกัดขาดทุนเพิ่มเติม กฎหนึ่งรวมสองเงื่อนไขได้ แต่ต้องระบุว่าเงื่อนไขใดปิดสถานะก่อน

ลำดับ A: สมมติฐานใช้ไม่ได้ → ระยะ → ปริมาณ

ระดับ: 1.0805 − 0.0010 = 1.0795.
ระยะ: D = 1.0850 − 1.0795 = 0.0055 = 55 ปิ๊ป.
เมื่องบ USD 100 และระยะดังกล่าว ปริมาณที่ปัด ลง ตามขั้น 0.01 เท่ากับ 0.18 lot และความเสี่ยงที่ปริมาณนั้นคือ USD 99.00 หรือ 0.99% ของทุนปัจจุบัน การหาปริมาณโดยรวมการแปลงสกุลเงินและข้อกำหนดมาร์จินอยู่ใน บทความ 9.5ที่นี่ต้องใช้เพียงผลลัพธ์เพื่อเปรียบเทียบสองลำดับด้วยตัวเลข

ตรวจด้วยความสัมพันธ์ย้อนกลับ: R_cur = D × w_quote × K_conv = 55 × 1.80 × 1 = USD 99.00โดย w_quote = 0.18 × 10 = USD 1.80 ต่อปิ๊ปจึงครบสายการคำนวณ จำนวน USD 99.00 นี้เป็นขาดทุนที่ ตั้งใจไว้ ด้วย โดยเกิดเมื่อจับคู่ตรงระดับพอดี แต่เมื่อเกิดช่องว่างหรือสภาพคล่องหายไป ขาดทุนจริงอาจมากกว่า

ลำดับ B: จำนวนเงิน → ปริมาณ → ระยะ

จุดเริ่มต้นคือปริมาณที่ “รู้สึกสบายใจที่จะเทรด” สมมติ 0.40 lot ภายใต้งบ USD 100 เดิม
ระยะ: D = R / (V × w) = 100 / (0.40 × 10) = 25 ปิ๊ป.
ระดับ: 1.0850 − 0.0025 = 1.0825.

ระดับนี้อยู่สูงกว่าจุดต่ำสุด ขึ้นไป 20 pip เมื่อจุดต่ำสุดคือ 1.0805 จึงอยู่ในบริเวณที่เหตุผลในการเข้ายังคงใช้ได้ การปิดสถานะที่ 1.0825 ไม่ได้ให้ข้อมูลเกี่ยวกับสมมติฐาน เพราะราคาไม่ได้ทำสิ่งที่ทำลายสมมติฐาน คุณจ่าย USD 100 ให้เหตุการณ์ที่ไม่ได้ตอบคำถามของคุณ

ทางเลือกที่สาม คือคง 1.0795 ไว้แต่เทรด 0.40 lot จะให้ความเสี่ยง 0.40 × 55 × 10 = USD 220หรือ 2.2% ของมูลค่าสุทธิ ซึ่งเป็น 2.2 เท่าของขีดจำกัดที่ระบุไว้ ระดับ 1.0825 ในลำดับ B ไม่ได้ทำตามสมมติฐานที่กล่าว ส่วน 0.40 lot ที่ 1.0795 เกินขีดจำกัด อย่างไรก็ตาม สต็อปตามจำนวนเงินอาจเป็นข้อจำกัดแยกที่ตั้งใจใช้ได้ ให้บันทึกเป็นกฎออกเพิ่มเติมและตรวจว่าเงื่อนไขใดทำงานก่อน อย่าเรียกระดับนั้นว่าราคาที่ทำให้สมมติฐานนี้ใช้ไม่ได้

ในลำดับ B ระดับทางเทคนิคขึ้นกับสถานะบัญชี หลังฝาก USD 2,000 การเรียงตัวของราคาเดิมจะให้ระดับต่างออกไป แม้ไม่มีอะไรเกิดบนกราฟ ลำดับ A ไม่ขึ้นต่อกันแบบนี้ ระดับมาจากราคา และบัญชีเพียงกำหนดว่าจะเทรดที่ระดับนั้นได้กี่ lot

เหตุผลในการเข้าที่มีจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ กับเหตุผลที่ไม่มี

ลำดับ A เริ่มจากประโยคอธิบายเหตุผลในการเข้า ที่นี่ถือว่ามีสมมติฐานกำหนดไว้แล้ว วิธีสร้างและการประเมินว่ามีความได้เปรียบหรือไม่เป็นเรื่องของ ส่วนกลยุทธ์ที่นี่ถามเพียงว่าอ่านราคาที่หักล้างเหตุผลนั้นออกมาได้หรือไม่ จะอ่านได้เมื่อประโยคอ้างอิงราคาที่เห็นบนกราฟ ระบุบริเวณไม่ใช่เพียงทิศทาง และหักล้างได้ด้วยเหตุการณ์ที่บรรยายเป็นราคา โดยต้องมีครบทั้งสามเงื่อนไข หากเขียนประโยคเช่นนี้ไม่ได้ ก็ไม่มีสิ่งให้ใช้หาระดับ และเป็นการตรวจที่ทำได้ก่อนเทรด ไม่ใช่หลังเทรด

เหตุผลในการเข้าที่อ่านราคาหักล้างออกมาได้:

• “หลังกลับขึ้นเหนือ 1.0820 ฉันคาดว่าจะไปต่อโดยไม่ลงต่ำกว่า 1.0805” กฎถือว่า Bid ลดต่ำกว่า 1.0805 คือการทำให้สมมติฐานนี้ใช้ไม่ได้ ส่วนการหยุดลดลงก่อนหน้านั้นยังคงเป็นข้อเท็จจริงในอดีต
• “หลังแท่งปิดเหนือกรอบพักตัว 1.0800–1.0850 ฉันคาดว่าจะไปต่อโดย Bid ไม่กลับเข้าข้างใน” การกลับเข้ากรอบคือเงื่อนไขที่บันทึกไว้เพื่อทำให้สมมติฐานการไปต่อในอนาคตใช้ไม่ได้ ไม่ได้เปลี่ยนการปิดของแท่งก่อนหน้า
• “หลังราคาหยุดลดลงในเขตอีกครั้ง ฉันคาดว่าจะไปต่อโดย Bid ไม่ต่ำกว่า 1.2731” สมมติฐานที่เขียนระบุขอบเขต เราสมมติว่าการทดสอบก่อนหน้าลงถึง 1.2731 ยังอยู่ในบริเวณที่อนุญาตของเขต 1.2740–1.2775 จึงใช้ 1.2731 แทนขอบตามแบบ 1.2740 ที่นี่ ส่วน 3 อธิบายวิธีวัดระยะเผื่อ

เหตุผลในการเข้าที่อ่านราคาหักล้างออกมาไม่ได้:

• “แนวโน้มเป็นขาขึ้น” ไม่ได้ระบุราคาที่แนวโน้มจะไม่เป็นขาขึ้น จึงไม่มีข้อความให้หักล้าง
• “คู่เงินซื้อมากเกินไป” อธิบายสภาพ ไม่ใช่ตำแหน่ง ต้องเลือกระดับภายหลัง แล้วการเลือกก็กลับไปอาศัยความสะดวก หรือลำดับ B
• “ตลาดควรขึ้นจากข้อมูลนี้” ถูกหักล้างได้เฉพาะเมื่อราคาไม่ขึ้น จึงเป็นเงื่อนไขเวลา ไม่ใช่เงื่อนไขราคา

กลุ่มที่สองมีเหตุผลในการเข้าซึ่งเปลี่ยนให้เป็นราคาชัดเจนไม่ได้หากไม่เพิ่มเงื่อนไข อาจเสริมด้วยเส้นตายหรือระยะที่คำนวณจากมาตรวัดความผันผวนที่เลือก แต่ต้องระบุว่าเงื่อนไขนั้นกำหนดอะไร สต็อปเดียวไม่พิสูจน์หรือหักล้างประสิทธิผลของกฎเข้า ที่นี่กำหนดเพียงเงื่อนไขออก ส่วน 8 ประเมินเหตุผลและกลยุทธ์

ลำดับขั้นก่อนเข้า

1. เขียนเหตุผลในการเข้า — ระบุให้ชัดว่าอะไรบนกราฟนี้ทำให้ต้องการเข้า หากเขียนเป็นประโยคเดียวไม่ได้ ก็ไม่มีฐานให้ทำขั้นที่เหลือ
2. ระบุราคาที่เหตุผลนั้นจะไม่เป็นจริงอีกต่อไป — นั่นคือจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ ไม่ใช่ “จุดที่ไม่คุ้มสำหรับฉัน” แต่เป็น “จุดที่ประโยคจากขั้นแรกไม่เป็นจริง”
3. วัดระยะ จากราคาเข้าไปถึงระดับ โดยเพิ่มระยะเผื่อที่กำหนดในกฎก่อนช่วงซื้อขาย
4. ตรวจว่าปริมาณที่ได้จากจำนวนเงินเสี่ยงของคุณทำได้หรือไม่ ในบัญชี หลังปัดลงตามขั้นของปริมาณ หากทำไม่ได้ก็ไม่มีการเทรด การคำนวณอยู่ใน 9.5.

ขั้นที่สี่อยู่ท้ายสุดและต้องไม่กระทบขั้นที่สอง หากได้ 0.03 lot นั่นคือสถานะของคุณ หากได้ต่ำกว่าปริมาณขั้นต่ำที่บัญชีอนุญาต ข้อสรุปคือ “รูปแบบนี้เกินความสามารถบัญชีนี้” ไม่ใช่ “ฉันจะเพิ่มเปอร์เซ็นต์ความเสี่ยง”

เมื่อระยะถึงจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้เกินงบความเสี่ยง

บางครั้งระดับที่หาอย่างถูกต้องอยู่ไกลจนปริมาณต่ำกว่าขั้นต่ำที่เปอร์เซ็นต์เสี่ยงซึ่งระบุไว้ ในกรณีนี้วิธีทำงานถูกต้องและให้ข้อมูลว่า รูปแบบนี้แพงเกินสำหรับบัญชีนี้ มีทางออกสามทางและแต่ละทางมีต้นทุนที่ระบุได้ อีกสองทางเลือกซึ่งในทางปฏิบัติมักถูกเลือกมากที่สุด ไม่ใช่ทางออกเลย

เห็นขอบเขตนี้ได้ง่ายที่สุดบนบัญชีเล็ก ทุนปัจจุบัน USD 2,000 เสี่ยง 1% เท่ากับ R = USD 20ขั้นและปริมาณขั้นต่ำต่างเท่ากับ 0.01 lot เป็นค่าตัวอย่างที่สกุลเงินอ้างอิงราคาคือสกุลเงินบัญชี ที่ระยะ 55 pip รูปแบบนี้อยู่ในงบ ที่ 120 pip ปริมาณหลังปัดลงเหลือขั้นขั้นต่ำ จึงใช้เปอร์เซ็นต์ที่ระบุเพียงบางส่วน ที่ 220 pip ปริมาณต่ำกว่า ปริมาณขั้นต่ำ ที่บัญชีมีให้และไม่สามารถเทรดได้เลย ความสัมพันธ์ไปทิศเดียว: เมื่อจำนวนเงินเสี่ยงคงที่ ระดับที่ไกลกว่าหมายถึงปริมาณเล็กกว่า และเมื่อเกินระยะหนึ่ง ปริมาณจะทำไม่ได้ การคำนวณพร้อมปัดลงและคำนวณความเสี่ยงใหม่หลังปัดอยู่ใน บทความ 9.5.

ทางออกเมื่อเป็นกรณีของคุณ:

• ปริมาณเล็กลง — ตราบที่ยังตรงตามขั้นของบัญชี ต้นทุนคือไม่ใช้เปอร์เซ็นต์ที่ระบุได้ตรงอีกต่อไป หลังปัดลงจะต่ำกว่าเลขที่เขียนไว้ ไม่ได้ปลอดภัยกว่าเพราะกฎ แต่เป็นเพียงตัวเลขต่างจากที่บันทึก คุณต้องรู้ก่อนเปรียบเทียบผลของสองธุรกรรม
• เข้าใหม่ที่ราคาอื่นซึ่งใกล้ระดับกว่า — ระดับอยู่ที่เดิม แต่เวลาเข้าเปลี่ยน จากเข้า 1.0850 เป็น 1.0820 โดยระดับยังอยู่ 1.0795 ระยะลดจาก 55 เป็น 25 pip และภายใต้งบ USD 20 เท่าเดิม ปริมาณจะใหญ่ขึ้นตามสัดส่วน — 9.5ต้นทุนคือบางรูปแบบไม่กลับถึงราคานั้น จึงจ่ายในรูปธุรกรรมที่ไม่ได้เกิดขึ้น
• งดเทรด — ต้นทุนศูนย์ในสกุลเงินบัญชี และเป็นรูปแบบเดียวที่ไม่เปลี่ยนกฎใด

ทางเลือกแรกที่ไม่ใช่ทางออก คือเพิ่มเปอร์เซ็นต์เสี่ยงเพื่อให้ปริมาณ “ออกมาได้” ทำให้ขีดจำกัดกลายเป็นปริมาณที่ขึ้นกับโอกาสตรงหน้า ที่ 3% แทน 1% บนบัญชีเดิม งบเสี่ยงเพิ่มจาก USD 20.00 เป็น USD 60.00 และที่ระยะคงเดิม 55 pip เปิดปริมาณได้สามเท่า การเพิ่มขีดจำกัดทันทีที่มันไม่สะดวกทำให้หน้าที่ควบคุมหายไป ผลของการเปลี่ยนแบบนี้ต่อชุดธุรกรรมคำนวณใน บทความ 9.2.

ทางเลือกที่สองซึ่งยังพบบ่อย คือขยับระดับเข้ามาเพื่อให้ระยะสั้นลง นี่คือลำดับ B ตอนต้นส่วนนี้ เพียงเกิดจากเหตุผลต่างกัน แต่ผลเหมือนกัน เพราะระดับไม่ตอบคำถามที่เป็นเหตุให้คำนวณมันขึ้นมาอีกต่อไป

ระดับที่ต้องแยกให้ออก

• ระดับทางเทคนิค — จุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ ระดับนี้บอกว่า ที่ใด ที่เหตุผลในการเข้าไม่เป็นจริงอีกต่อไป นี่คือเรื่องของบทความนี้
• งบขาดทุน — จำนวนที่มาจากเปอร์เซ็นต์ของทุน บอกว่า เท่าใด ที่คุณยอมเสียในธุรกรรมได้ โดยไม่เกี่ยวกับกราฟ การหาเปอร์เซ็นต์อยู่ใน: 9.3.
• ระดับที่โบรกเกอร์บังคับ — การบังคับปิดที่คำนวณระดับบัญชี ไม่ใช่สถานะเดียว ไม่ใช่การตัดสินใจของคุณ และอาจปิดสถานะก่อนราคาถึงระดับทางเทคนิค ส่วน 4 อธิบายผลต่อระดับป้องกัน ส่วนการตรวจตัวเลขอยู่ใน บทความ 9.5.

การแตะราคา การปิดแท่ง และการดำเนินคำสั่งที่เสียเปรียบ

สถานะซื้อที่เข้าจริงที่ Ask 1.08503 และมี SL กระตุ้นด้วย Bid 1.07950 มีระยะในนามระหว่างราคาธุรกรรม 55.3 pip หากจับคู่ที่ Bid 1.07945 ระยะจะเป็น 55.8 pip ที่ 0.18 lot ขาดทุนราคาคือ USD 100.44 และเมื่อเพิ่มค่าคอมมิชชัน USD 6 จะได้ USD 106.44 สเปรด 0.3 pip รวมในส่วนต่างราคาจริงแล้ว จึงไม่บวกซ้ำ หากออกตามการปิด H4 ราคาปิดสถานะในตลาดอาจต่างออกไปโดยสิ้นเชิง ระดับของแท่งเพียงอย่างเดียวไม่ทำให้ระยะเท่าเดิมแน่นอน

3. ระดับมาจากที่ใด: โครงสร้าง เขตราคา และระยะเผื่อ

จุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ต้องยึดกับสิ่งที่ชี้ได้ก่อนเข้าและไม่ขึ้นกับสถานะบัญชี วิธีหาแนวสูงต่ำ เขตราคา และมาตรวัดความผันผวนเป็นเรื่องของ ส่วนการวิเคราะห์ทางเทคนิค ที่นี่ถือว่าปริมาณเหล่านั้นเป็นข้อมูลเข้า และถามอย่างเดียวว่าระยะ D เกิดจากปริมาณเหล่านั้นอย่างไร

เลยจุดสูงสุดหรือต่ำสุดล่าสุด

การหยุดลงที่จุดต่ำสุดก่อนหน้ายังเป็นข้อเท็จจริงแม้ภายหลังราคาลดลงอีก สิ่งที่ใช้ไม่ได้คือสมมติฐานเกี่ยวกับอนาคต เช่น “หากจะขึ้นต่อ ต้องไม่ลงต่ำกว่า 1.0805” หากกฎราคายอมให้อีก 10 pip ก่อนปิด ระดับดำเนินคำสั่งคือ 1.0795 และระยะจากราคาเข้าอ้างอิง 1.0850 คือ 55 pip ระยะเผื่อนี้ระบุความคลาดเคลื่อนที่ยอมให้ของวิธีออกที่เลือก ไม่ได้ตามมาในทางตรรกะจากจุดต่ำสุดในอดีตเอง

เลยทั้งเขต ไม่ใช่เลยแค่ขอบ

หากเหตุผลในการเข้าเป็นเขตไม่ใช่ราคาเดียว ระดับต้องอยู่พ้นทั้งเขต ขอบเขตคือจุดไกลสุดที่ราคาเคยถึงจริงภายในเขต ไม่ใช่ขอบตามแบบ วางระดับที่ขอบบนจะปิดกลางบริเวณที่เหตุผลในการเข้ายังเป็นจริง เป็นข้อผิดพลาดเดียวกับลำดับ B เพียงเกิดในขนาดเล็กกว่า

ในตัวอย่างนี้ ให้วัดระยะเผื่อจากจุดไกลสุดที่ระบุเป็นขอบเขตสมมติฐาน สำหรับเขต 1.2740–1.2775 ให้สมมติว่าการทดสอบก่อนหน้าลงถึง 1.2731 ยังอยู่ในบริเวณที่อนุญาต สมมติฐานเพิ่มเติมนี้รองรับการใช้ 1.2731 เป็นราคาอ้างอิง สมมติฐานอื่นอาจเลือกขอบตามแบบหรือการปิดแท่ง ตัวเลขของเขตเพียงอย่างเดียวไม่ได้เลือกเงื่อนไขให้ผู้อ่าน

สามตัวเลือกจากเขตเดียว

เปรียบเทียบสามตัวเลือกภายใต้กฎที่ระบุไว้แล้วว่า ราคาอ้างอิง 1.2731 และระยะเผื่อ 10 pip มีเพียงราคาหนึ่งต่อไปนี้ที่ทำตาม กฎเฉพาะนี้ไม่ได้พิสูจน์ว่าทุกสมมติฐานเกี่ยวกับเขตนี้ต้องมีจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้เหมือนกัน

เมื่อใช้ 1.2731 เป็นจุดอ้างอิงในตัวอย่างนี้ ระดับที่สองยอมให้ราคาเลยได้เพียง 1 pip ไม่ใช่ 10 pip ตามที่บันทึกไว้ การขยับเพียงไม่กี่ pip จึงทำให้คำสั่งทำงานก่อนกฎที่เผื่อไว้ 10 pip ไม่มีกฎสากลว่าต้องใช้จุดสุดขั้วที่ไกลที่สุดเสมอ ให้วัดจากจุดอ้างอิงที่สมมติฐานระบุจริง การเปลี่ยนจุดอ้างอิงเป็นการเปลี่ยนเงื่อนไข และต้องคำนวณระยะใหม่

ระยะเผื่อเป็นพารามิเตอร์ของกฎ ไม่ใช่สิ่งที่ปรับแก้เฉพาะหน้า

ระยะเผื่อมีหน้าที่เดียว คือแยกจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ออกจากการเลยระดับตามปกติ ในการทำหน้าที่นั้น ต้องมีเงื่อนไขที่แยกพารามิเตอร์ออกจากการตัดสินใจเฉพาะหน้า ดังนี้

• ต้องบันทึกไว้ ก่อน เปิดสถานะ และไม่เปลี่ยนตลอดอายุของสถานะ
• ต้องแสดงเป็นหน่วยที่วัดได้ เช่น pip หรือสัดส่วนของค่าความผันผวนที่เลือกใช้ ไม่ใช่ความรู้สึก
• ต้องกำหนดความหมายโดยอ้างอิงด้านของราคาเสนอและการที่ราคาเลยระดับ การเปรียบเทียบกับต้นทุนอาจเป็นเกณฑ์เสริมที่ผู้ออกแบบกฎเลือกใช้ แต่ค่าคอมมิชชันและ slippage หลังคำสั่งถูกกระตุ้นไม่ได้กินระยะเผื่อที่ใช้กระตุ้นคำสั่ง

คำสั่งจำนวนมากที่ถูกกระตุ้นในบริเวณใกล้กันอาจเกิดพร้อมกับการดำเนินคำสั่งที่แย่ลง รายงานของ Markets Committee เกี่ยวกับเหตุการณ์เงินปอนด์เมื่อ 7 ตุลาคม 2016 ระบุว่าคำสั่งป้องกันเป็นหนึ่งในกลไกที่อาจขยายผล ร่วมกับปัจจัยอื่น³ รายงานไม่ได้ยืนยันว่าการเพิ่มระยะอีกไม่กี่ pip จะย้ายคำสั่งออกจากกลุ่มคำสั่ง รับประกันราคาที่ดีกว่า หรือแก้ปัญหาสภาพคล่อง ระยะเผื่อเปลี่ยนระดับและระยะที่เลือก แต่ไม่รับประกันผลการดำเนินคำสั่ง

อะไรเป็นตัวกำหนดระยะเผื่อ และเมื่อใดจึงไม่เพียงพอ

ระยะเผื่อเป็นตัวเลขเดียวในการคำนวณนี้ที่ไม่ได้มาจากกราฟหรือการคำนวณความเสี่ยง แต่เป็นสิ่งที่ผู้ออกแบบเลือก และมีองค์ประกอบที่ระบุได้ ดังนี้

• ต้นทุนเทียบกับระยะเผื่อ การเปรียบเทียบนี้ช่วยประเมินผลลัพธ์ทั้งหมดได้ หากกฎตั้งใจใช้เกณฑ์นี้ แต่ไม่ใช่ค่าต่ำสุดสากล ค่าคอมมิชชันเปลี่ยนจำนวนเงิน ส่วน slippage เกิดหลังถูกกระตุ้น ให้ประเมินสเปรดจากด้านของราคาเสนอที่เกี่ยวข้องกับคำสั่งนั้น
• ขนาดการเลยระดับตามปกติ ราคาแทบไม่หยุดตรงจุดเดิมอย่างพอดี ระยะเผื่อรองรับความคลาดเคลื่อนนี้ได้ แต่เฉพาะภายในความกว้างของมันเท่านั้น
• ความแม่นยำของจุดสุดขั้วที่อ่านจากกราฟ แท่งเดียวกันจากผู้ให้ราคาเสนอสองรายมักมีจุดต่ำสุดต่างกันเล็กน้อย บางครั้งต่างกันในระดับไม่กี่ pip

คำนวณสัดส่วนระยะเผื่อต่อระยะทั้งหมด: 10/55=18.2% เทียบกับ 10/20=50% กรณีหลังบอกเพียงว่าครึ่งหนึ่งของ D เป็นระยะผ่อนผันที่เพิ่มไว้อย่างชัดเจน ไม่ได้พิสูจน์ว่า stop ใกล้เกินไปหรือสมมติฐานด้อยกว่า เมื่อปรับปริมาณได้ต่อเนื่องและงบคงที่ D ที่มากขึ้นทำให้ V ลดลง ขั้นปริมาณ ปริมาณขั้นต่ำ และต้นทุนอาจทำให้ใช้งบไม่หมด การปัดลงจึงไม่ได้ให้จำนวนเงินเท่ากันพอดีเสมอ นี่คือการตรวจความสอดคล้อง ไม่ใช่ประสิทธิผลของระยะเผื่อ

ต้นทุนและระยะเผื่อสามารถเปรียบเทียบเป็นตัวเลขได้ แต่ไม่ควรถือเป็นสิ่งเดียวกัน สเปรด 0.3 pip และ slippage ด้านเสียเปรียบ 0.5 pip เพิ่มการขาดทุน 0.8 pip หรือ 8% ของระยะเผื่อ 10 pip อย่างไรก็ตาม slippage เกิด หลังคำสั่งถูกกระตุ้น จึงไม่ได้กินระยะที่ต้องใช้เพื่อกระตุ้นคำสั่ง ค่าคอมมิชชันก็เปลี่ยนผลลัพธ์เป็นเงิน ไม่ใช่ราคาที่กระตุ้น เงื่อนไข “ต้นทุนไม่เกิน 20% ของระยะเผื่อ” เป็นเกณฑ์เสริมที่ผู้ออกแบบกฎเลือก ไม่ใช่เงื่อนไขทางตรรกะของระดับที่ถูกต้อง เมื่อสเปรดเป็น 3 และ slippage เป็น 0.5 เกณฑ์นี้ให้ระยะ 17.5 pip แต่ไม่ได้กำหนดระยะเผื่อขั้นต่ำสากล

แยกผลสองอย่างออกจากกัน การเปลี่ยนแปลงด้านหนึ่งของราคาเสนออาจกระตุ้นระดับเร็วขึ้นเมื่อเทียบกับกราฟที่แสดงอีกด้านหนึ่ง ส่วนราคาที่แย่ลงหลังถูกกระตุ้นเพิ่มการขาดทุนได้แม้จุดกระตุ้นไม่เปลี่ยน กรณีเกิด gap ราคาเสนออาจข้ามระดับไปโดยไม่มีราคาที่ใช้ดำเนินคำสั่งใกล้เคียง ไม่มีระยะเผื่อใดรับประกันการขาดทุนตามค่าที่วางไว้ในกรณีนั้น 9.10 คำนวณผลลัพธ์เมื่อเกิด gap

สามพารามิเตอร์ที่ต้องกำหนดก่อนเริ่มช่วงซื้อขาย ไม่ใช่ระหว่างช่วงนั้น

ระดับป้องกันอาศัยตัวเลขที่ไม่ได้มาจากกราฟ และต้องเลือกไว้ล่วงหน้า หากกำหนดตัวใดหลังเปิดสถานะ การคำนวณปริมาณจะใช้ไม่ได้ เพราะเป็นการเปลี่ยนค่าที่เคยใส่เป็นข้อมูลนำเข้าในการคำนวณนั้น

• ระยะเผื่อ คือระยะที่วางระดับเลยจุดสุดขั้วจริงไป หากกำหนดหลังเปิดสถานะ มันจะไม่ใช่ระยะเผื่ออีกต่อไป แต่กลายเป็นการตอบสนองต่อราคาปัจจุบัน
• ตัวคูณความผันผวน ใช้เมื่อโครงสร้างไม่มีจุดอ้างอิง การเลือกตัวคูณหลังเห็นว่ามันให้ระยะเท่าใด คือการเลือกระยะ ไม่ใช่การเลือกตัวคูณ
• จำนวนแท่งในเงื่อนไขเวลา คือจำนวนแท่งนับจากเข้าเทรดที่จะถือว่าสมมติฐานหมดอายุ เริ่มนับจากการเข้าและคงไว้ตลอดอายุของสถานะ

ตรวจสอบได้โดยไม่ต้องใช้เครื่องมือใด: คุณบอกตัวเลขทั้งสามนี้ได้หรือไม่ก่อนเปิดกราฟคู่เงินถัดไป หากแต่ละตัวขึ้นอยู่กับภาพที่กำลังเห็น ก็เท่ากับคุณตัดสินใจภายใต้อิทธิพลของรูปแบบราคาปัจจุบัน แทนที่จะใช้พารามิเตอร์ของกฎ และระยะ D ก็ไม่ใช่ค่าที่ทราบล่วงหน้าอีกต่อไป การคำนวณในหัวข้อ 2 จึงสูญเสียพื้นฐาน

ไม่ได้หมายความว่าตัวเลขเหล่านี้ต้องคงเดิมตลอดไป แต่หมายถึงให้เปลี่ยนระหว่างธุรกรรม ไม่ใช่ระหว่างถือสถานะ และเมื่อเปลี่ยนแล้วให้มีผลตั้งแต่การเข้าครั้งถัดไป เรื่องเวลาและเหตุที่จะทบทวนพารามิเตอร์ความเสี่ยงกำหนดไว้ใน บทความ 9.11.

ใช้หลักเดียวกันกับสถานะขาย

กฎกลับด้านเหมือนภาพในกระจก แต่มีสองสิ่งในการคำนวณที่เปลี่ยนไปและมักถูกมองข้ามทั้งคู่ สมมติฐานคือราคาปรับขึ้นแล้วหยุดที่จุดสูงสุด 1.2648 เปิดสถานะขายที่ 1.2600 และบันทึกระยะเผื่อ 10 pip ไว้ก่อนเริ่มช่วงซื้อขาย

ระดับ: 1.2648 + 0.0010 = 1.2658 ระยะ: D = 1.2658 − 1.2600 = 0.0058 = 58 ปิ๊ป.

การเปลี่ยนแปลงแรกเห็นได้ชัด ระดับอยู่ เหนือ ราคาเข้า จึงบวกระยะเผื่อเข้ากับจุดสูงสุดแทนการหักจากจุดต่ำสุด การเปลี่ยนแปลงที่สองสังเกตได้ยากกว่า และเกี่ยวกับระยะที่ราคาเคลื่อนจริง เมื่อราคาซื้อกับราคาขายต่างกัน 3 pip ระดับจะถูกแตะตอนราคาบนกราฟถึง 1.2655 นั่นคือเคลื่อนมา 55 pip ไม่ใช่ 58 pip ตามแผน กลไกการเสนอราคาอธิบายไว้ใน หมวดแนวคิดพื้นฐาน.

หากอ่านจุดสูงสุด 1.2648 จาก Bid และใช้ Ask กระตุ้นการออกจากสถานะขาย สเปรดคงที่ 3 pip จะกระตุ้น SL = 1.2658 เมื่อ Bid = 1.2655 ระยะผ่อนผันจริงเหนือจุดสูงสุด Bid จึงเป็น 7 pip หากจะใช้ กฎอีกแบบหนึ่งที่บันทึกไว้อย่างชัดเจน ซึ่งกำหนด “10 pip เหนือจุดสูงสุด Bid” ด้วยสเปรดคงที่ 3 pip เท่าเดิม ต้องใช้ Ask 1.2661 นี่คือการทำให้ด้านราคาเสนอสอดคล้องกัน ไม่ใช่การย้าย stop ให้เข้ากับปริมาณที่ต้องการ สเปรดที่เปลี่ยนแปลงยังอาจเปลี่ยนเวลากระตุ้นคำสั่งได้

เมื่อไม่มีโครงสร้างให้ใช้อ้างอิง

บางครั้งกราฟไม่มีจุดสุดขั้วที่ชัดเจนและไม่มีโซน ทางเลือกที่เหลือคือใช้ความผันผวน วางระดับห่างจากราคาเข้าเท่ากับตัวคูณที่กำหนดล่วงหน้าคูณค่าความผันผวนของสินทรัพย์ ตัววัดที่ใช้บ่อยคือ ATR ซึ่งอธิบายวิธีหาไว้ใน หมวดการวิเคราะห์ทางเทคนิค ที่นี่ใช้เป็นเพียงตัวเลขนำเข้า เมื่อค่าความผันผวนเท่ากับ 45 pip และตัวคูณ 2.0 ระดับจะห่างจากราคาเข้า 90 pip หรือเท่ากับ 1.0760 ในตัวอย่างนี้

วิธีนี้มีสถานะแตกต่างจากสองวิธีก่อนหน้า และต้องกล่าวให้ชัด มันไม่ได้ตอบว่า “เมื่อใดสมมติฐานจึงใช้ไม่ได้” แต่ตอบว่า “โดยปกติราคาไปได้ไกลเท่าใด” จึงตอบคนละคำถาม ไม่ใช่สิ่งทดแทนจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ แต่เป็นตัวแทนชั่วคราวเมื่อระบุจุดนั้นไม่ได้ นอกจากนี้ ค่าความผันผวนคำนวณจากอดีต เมื่อความผันผวนเปลี่ยนระบอบ ค่าของเมื่อวานก็อธิบายตลาดของเมื่อวาน

4. กรอบเวลาของสมมติฐานและข้อจำกัดที่กราฟไม่ได้กำหนด

เงื่อนไขออกต้องสอดคล้องกับสมมติฐาน แต่ไม่จำเป็นต้องมาจากกรอบเวลาเดียวที่บังคับใช้เสมอ คุณอาจตั้งใจผสมบริบทกราฟรายวันกับเงื่อนไขแตะระดับที่กำหนดจากกรอบเวลาที่เล็กกว่า กฎนั้นปิดสถานะเร็วกว่าการรอแท่งรายวันปิด ปัญหาคือการเปลี่ยนเงื่อนไขโดยไม่ได้บันทึกไว้ บางครั้งใช้การแตะ บางครั้งใช้ราคาปิด และบางครั้งใช้ขอบเขตของอีกสมมติฐานหนึ่ง

ราคาเข้าและเงื่อนไขออกเป็นข้อมูลนำเข้าคนละตัว การเข้าจากกรอบเวลาที่เล็กกว่าอาจลดหรือเพิ่มระยะถึงระดับที่กำหนดไว้ ขึ้นอยู่กับราคาจริง หมวด 5 อธิบายการเลือกกรอบเวลาและโครงสร้าง ที่นี่ตรวจความสอดคล้องของข้อมูลนำเข้าที่ให้มา และผลต่องบ

ผลเชิงตัวเลขของกฎนี้ปรากฏในชุดราคาเดียวกัน สมมติว่าคู่เงินเดียวกันหยุดลงที่ 1.0805 บนกราฟสี่ชั่วโมง และที่ 1.0838 บนกราฟสิบห้านาที แล้วเข้าที่ 1.0850 เมื่อเผื่อ 10 pip สมมติฐานแรกให้ระดับ 1.0795 และระยะ 55 pip ส่วนสมมติฐานที่สองให้ระดับ 1.0828 และระยะ 22 pip ทั้งสองคำนวณถูกต้อง แต่บรรยายการหักล้างข้อความคนละประโยค

ระดับ 1.0795 และ 1.0828 ใช้กฎต่างกันในตัวอย่างนี้ หากกฎที่บันทึกไว้คือออกต่ำกว่าจุดต่ำสุด 1.0805 โดยเผื่อ 10 pip การเปลี่ยนเป็น 1.0828 คือเปลี่ยนกฎนั้น แต่หากบันทึกเงื่อนไขที่แคบกว่าโดยใช้จุดต่ำสุด 1.0838 ตั้งแต่ต้น การคำนวณระยะ 22 pip ก็สอดคล้องกัน ความต่างของกรอบเวลาเพียงอย่างเดียวไม่ได้ทำให้ผิด และไม่มีระดับใดพิสูจน์ว่าการเข้ามีประสิทธิผล

ผลของการปัดปริมาณเมื่อระยะกว้าง

ระยะยิ่งกว้าง ปริมาณยิ่งเล็ก และยิ่งเล็ก ผลเชิงสัดส่วนของการปัดลงตามขั้นที่บัญชีอนุญาตก็ยิ่งมาก หัวข้อ 2 ได้ระบุขอบเขตไว้แล้ว เมื่อระยะเกินจุดหนึ่ง ปริมาณที่ปัดลงจะเหลือขั้นขั้นต่ำ และหากไกลกว่านั้นจะต่ำกว่าปริมาณขั้นต่ำจนเทรดไม่ได้ ตัวเลขจริงจึงมาจากขั้นปริมาณ ไม่ใช่การตัดสินใจของคุณ นี่คือจุดที่กฎเปอร์เซ็นต์ไม่สามารถใช้งานได้ ก่อนที่จะกลายเป็นกฎที่เสี่ยงเกินควร การคำนวณเต็มรูปแบบ รวมการแปลงสกุลเงินและขั้นปริมาณ อยู่ใน บทความ 9.5.

ข้อจำกัดที่กราฟไม่ได้กำหนด: การบังคับปิดสถานะ

ราคากำหนดระดับที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ แต่บางครั้งสิ่งที่กำหนดว่าสถานะจะสิ้นสุดเมื่อใดเป็นอีกเรื่องหนึ่งโดยสิ้นเชิง คือระดับมาร์จินของบัญชี การบังคับปิดทำงานระดับบัญชี ไม่ใช่ระดับสถานะเดียว เมื่อผ่านเกณฑ์ สถานะจะถูกปิดตามกฎของโบรกเกอร์ โดยทั่วไปเริ่มจากสถานะที่ขาดทุนมากที่สุด การขาดทุนในสินทรัพย์หนึ่งจึงอาจทำให้สถานะที่มีกำไรในอีกสินทรัพย์ถูกปิดได้

ข้อ 1(b) ของคำสั่ง KNF โปแลนด์ DAS.456.2.2019 กำหนดให้ปิด CFD อย่างน้อยหนึ่งสถานะ เมื่อเงินสดบวก P&L ของ CFD ที่เปิดอยู่ต่ำกว่าครึ่งหนึ่งของ มาร์จินเริ่มต้นที่ต้องใช้รวมทั้งหมด สำหรับสถานะเหล่านั้น¹ เกณฑ์อ้างอิงจำนวนเงินนั้น ไม่ใช่เงินฝากเริ่มต้นหรือ drawdown เพียงอย่างเดียว คำสั่งออกเมื่อ 1 สิงหาคม 2019 และข้อ 15 กำหนดให้มีผลวันที่ 2 สิงหาคม ไม่รับประกันว่าจะดำเนินคำสั่งตรงเกณฑ์พอดี หรือจะไม่มีการปิดก่อนหน้านั้นตามเงื่อนไขของบริการเฉพาะ

อ่านคำสั่ง KNF เมื่อ 5 ตุลาคม 2026 นี่คือวันที่ตรวจสอบบทบัญญัติที่อ้าง ไม่ใช่การยืนยันว่าได้ทบทวนกฎหมายที่ใช้บังคับทั้งหมดหรือเงื่อนไขของบริการเฉพาะ การกำหนดเกณฑ์ของบัญชียังต้องตรวจสัญญาด้วย ตัวคำสั่งไม่ได้ห้ามข้อจำกัดหรือการปิดสถานะที่เกิดก่อนหน้านั้น

ผลต่อระดับป้องกันตรงไปตรงมา เมื่อปริมาณคงที่ ระยะ D ที่กว้างขึ้นไม่เปลี่ยนมาร์จิน แต่เพิ่มการขาดทุนที่สถานะอาจสะสมก่อนราคาถึงระดับนั้น ส่วนเกณฑ์บังคับปิดพิจารณาเงินในบัญชี ไม่ใช่กราฟ จึงมีระยะที่ระดับนั้นจะไม่มีวันถูกทดสอบ บัญชีที่มาร์จินถูกกันไว้เกือบหมดเงินทุนจะเสียสถานะไปก่อนราคาถึง 1.0795 ระยะที่หาอย่างรอบคอบจึงเป็นเพียงตัวเลขในแผน หากงบความเสี่ยงคงที่ ผลจะเบาลง ระยะที่กว้างขึ้นลดปริมาณและมาร์จินที่ต้องใช้ คุณต้องรู้ก่อนเข้าว่าบัญชีอยู่ในกรณีใด การตรวจว่าข้อจำกัดใดทำงานก่อน ระหว่างขีดจำกัดความเสี่ยงกับข้อกำหนดมาร์จิน อยู่ใน บทความ 9.5.

เมื่อระดับจะไม่ได้รับการทดสอบ

การหาขอบเขตนี้เป็น pip ต้องใช้กลไกมาร์จิน ได้แก่ มูลค่าตามสัญญาของสถานะ มาร์จินที่ต้องใช้ และมาร์จินคงเหลือ ค่าต่าง ๆ เหล่านี้มีเนื้อหาอธิบายเฉพาะ นิยามและวิธีคำนวณอยู่ใน หมวดแนวคิดพื้นฐาน สำหรับบทความนี้ สิ่งสำคัญคือผล ไม่ใช่การอนุมานสูตร เมื่อปริมาณมากพอเมื่อเทียบกับเงินทุน ขอบเขตมาร์จินจะใกล้กว่าระดับป้องกัน และสถานะจะถูกปิดตามสภาพบัญชี ไม่ใช่ตามโครงสร้างราคาที่ใช้หาระดับ

เรื่องนี้ตัดกับลำดับการหาระดับเพียงจุดเดียว คุณยังคงกำหนดจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ก่อนกำหนดขนาดสถานะ ขั้นนั้นไม่ต้องใช้เงินทุนและไม่มีอะไรเปลี่ยน แต่ก่อนส่งคำสั่ง ต้องตรวจว่าด้วยปริมาณที่คำนวณได้ ราคาจะไปถึงระดับนั้นได้หรือไม่ หากไม่ได้ ระดับนั้นแม้หาได้ถูกต้องก็ไม่มีผลใช้งาน ทางออกที่ตรงไปตรงมาเหมือนกรณีปริมาณต่ำกว่าขั้นต่ำ คือใช้ปริมาณเล็กลงหรือไม่เทรดสมมติฐานนี้ stop ตามจำนวนเงินที่ใกล้กว่าเป็นข้อจำกัดการออกอีกแบบ ให้บันทึกแยก ไม่ใช่นำเสนอว่าเป็นจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้เดิม นี่จึงเป็นเหตุให้คำถามเรื่องมาร์จินคงเหลือเป็นแถวแยกในรายการก่อนส่งคำสั่งของหัวข้อ 9 อยู่ข้างคำถามเรื่องขั้นปริมาณ ไม่ใช่แทนคำถามเรื่องระดับ

ขอบเขตนี้ไม่คงที่ตลอดเวลา หากเงื่อนไขของบริการอนุญาตให้เปลี่ยนข้อกำหนดมาร์จิน แบบจำลองต้องตรวจข้อกำหนดใหม่ อาจทำให้สถานะที่เคยผ่านเกณฑ์ถูกปิดได้ แต่สรุปกลับกันไม่ได้ ระยะที่อยู่ภายในขอบเขตมาร์จินไม่ได้ทำให้สถานะปลอดภัย เพียงหมายความว่า ภายใต้ข้อมูลนำเข้าเหล่านี้ ข้อจำกัดด้านราคาทำงานก่อนข้อจำกัดมาร์จิน

5. เปรียบเทียบวิธีวางระดับ

วิธีด้านล่างไม่ได้เรียงอันดับ แต่ละวิธีตอบคำถามต่างกัน และมีต้นทุนต่างกันทั้งในรูปของระยะและปริมาณที่ใช้ได้เมื่อกำหนดเงินเสี่ยงคงที่ คอลัมน์ปริมาณเป็นดัชนีสัมพัทธ์ กำหนดวิธีตามโครงสร้างจากตัวอย่างหัวข้อ 2 เท่ากับ 1.00 และคำนวณวิธีอื่นเป็น 55/D โดยคงจำนวนเงินตามค่าที่วางไว้ก่อนต้นทุนและสมมติว่าปรับปริมาณได้ต่อเนื่อง งบเต็ม ต้นทุน ปริมาณขั้นต่ำ และขั้นปริมาณต้องคำนวณแยก

ตั้งใจใส่วิธีคำนวณจากจำนวนเงินไว้ในการเปรียบเทียบ เพราะมีการใช้งานจริง และเป็นต้นเหตุของคำถามที่เปิดบทความนี้ การไม่กล่าวถึงไม่ได้ทำให้วิธีนี้หายไปจากการใช้งาน

ตัวคูณความผันผวนเป็นสิ่งที่เลือก ไม่ใช่ค่าที่อ่านได้

ในวิธีอิงความผันผวน ค่าตัววัดเป็นข้อมูลนำเข้า แต่ตัวคูณไม่ใช่ และตัวคูณนี่เองที่กำหนดระยะ เมื่อค่าความผันผวนเท่ากับ 45 pip และใช้เงินเสี่ยงเท่ากับหัวข้อ 2 จะได้ดังนี้

คำนวณการขาดทุนอีกครั้งหลังปัดปริมาณลง โดยดูวิธีใน 9.5 สำหรับระยะ 67.5 และ 112.5 pip ดัชนีปริมาณเทียบกับ D = 55 คือ 0.814815 และ 0.488889 ปริมาณที่ระยะสั้นกว่ามากกว่า 66.67% ส่วนเมื่อเทียบกลับกัน ลดลง 40% เป็นอัตราส่วนเดียวกันคือ 1.666667 แต่ใช้ฐานเปอร์เซ็นต์ต่างกัน การเลือกตัวคูณเพียงเพื่อให้ได้ปริมาณที่ต้องการคือการกลับลำดับการคำนวณ

ไม่มีวิธีใดป้องกันการเปลี่ยนระบอบความผันผวน เพราะตัววัดมาจากอดีตและอธิบายตลาดที่ผ่านไปแล้ว และไม่มีวิธีใดป้องกันราคาดำเนินคำสั่งที่แย่กว่าระดับเช่นกัน ระยะในทุกแถวของทั้งสองตารางอธิบายการขาดทุนตามแผน ไม่ใช่การขาดทุนที่เกิดขึ้นจริง

วิธีอิงเวลา: เงื่อนไขที่เขียนไว้ก่อนเข้า

สมมติฐานไม่ได้มีเพียงมิติราคา หากตั้งสมมติฐานว่าจะเกิดการเคลื่อนไหวหลังออกจากกรอบสะสมราคา ส่วนหนึ่งของสมมติฐานก็คือการเคลื่อนไหวนั้นจะเกิดในเวลาที่เหมาะสม เมื่อไม่เกิดขึ้น สมมติฐานก็หมดอายุ แม้ราคาไม่เคยแตะระดับราคาที่กำหนด

เพื่อให้วิธีอิงเวลาเป็นกฎ ไม่ใช่ดุลพินิจ เงื่อนไขต้องตัดสินได้และบันทึกไว้ก่อนเข้า ข้อความที่ผ่านข้อกำหนดนี้อาจเขียนได้ดังนี้

คำนวณการออกตามเวลาให้ครบจนจบ

บางครั้งเรียกกฎเวลาว่าเป็นทางออก “ไม่มีต้นทุน” เพราะปิดใกล้ราคาเข้า แต่นี่ไม่ถูกต้อง และคำนวณความต่างได้ ที่ปริมาณ 0.18 lot และต้นทุนดำเนินคำสั่ง 0.8 pip การออกที่ราคาเข้าอ้างอิงมีต้นทุน 0.18 × 0.8 × 10 = USD 1.44: เท่ากับ 1.45% ของการขาดทุนตามแผน USD 99.00 หรือ 1.44% ของงบ USD 100 ในหัวข้อ 2 และ 0.014% ของอิควิตีปัจจุบัน แม้เล็กแต่ไม่ใช่ศูนย์ ให้บันทึกไว้ข้างกฎปิด ไม่ใช่ในเชิงอรรถ หากมีค่าคอมมิชชัน ต้องบวกเต็มจำนวน เพราะการออกตามเวลาก็เป็นธุรกรรมปกติ เมื่อค่าคอมมิชชันคงที่รวมเปิดและปิดเป็น USD 6 ซึ่งเป็นค่าตัวอย่างเช่นเดียวกับต้นทุน 0.8 pip ในหัวข้อ 3 ต้นทุนเต็มเท่ากับ 1.44 + 6.00 = USD 7.44 โดย USD 1.44 ครอบคลุมเพียงองค์ประกอบที่ขึ้นกับปริมาณและระยะ

สถานการณ์ที่กฎในกรอบก่อนหน้าต้องตัดสิน และคำตอบในแต่ละกรณี มีดังนี้

กฎเวลาตอบเพียงว่าการเคลื่อนไหวเกิดภายในเวลาที่สมมติหรือไม่ ไม่ได้ตอบคำถามอื่น โดยเฉพาะไม่ได้แทนระดับราคา ในการเปรียบเทียบจึงนับเป็นวิธีออกเพื่อป้องกันอย่างเต็มรูปแบบ แต่ตอบคนละคำถามกับวิธีอิงราคา และส่วนใหญ่มักใช้ควบคู่กัน

เงื่อนไขเวลาใช้จำนวนแท่งหรือเวลาตามนาฬิกาก็ได้ ให้กำหนดจุดเริ่มและจุดสิ้นสุดของการวัด ที่นี่ “H4 หกแท่ง” หมายถึงหกแท่งเต็มที่ปิดหลังแท่งเข้า ให้ออกหลังการปิดแท่งที่หก เว้นแต่เงื่อนไขราคาจะถูกกระตุ้นก่อน นี่ไม่ใช่ 24 ชั่วโมงหลังเข้าเสมอ โดยเฉพาะเมื่อแท่งแรกยังไม่เต็ม หรือมีช่วงพักซื้อขายคั่นอยู่ หน่วยเวลาใด ๆ ไม่ได้มีความสำคัญเท่ากันโดยอัตโนมัติในทุกสินทรัพย์

สองเงื่อนไข: ราคาและเวลา

เมื่อกำหนดทางออกตามราคาที่ 1.0795 และครบเวลาที่ H4 เต็มหกแท่งหลังแท่งเข้า ให้เงื่อนไขที่เกิดก่อนปิดสถานะ หาก SL ถูกกระตุ้นก่อนแท่งที่หกปิด ไม่ได้ให้เวลารออีกหกแท่ง หากครบเวลาก่อนและ Bid ยังเป็น 1.0850 ราคาเข้า Ask 1.08503, slippage 0.5 pip และปริมาณ 0.18 lot ให้ผลขาดทุนจากราคา USD 1.44 หรือ USD 7.44 เมื่อรวม F = USD 6 ทั้งนี้สมมติว่าไม่มีการคิด swap การวัดเวลาด้วยแท่ง H4 ไม่ได้รับประกันเงื่อนไขนั้น

6. ระยะตามแผนเทียบกับการขาดทุนจริง

ระหว่างระยะที่บันทึกในแผนกับจำนวนเงินที่เสียจากบัญชี ยังมีส่วนต่าง Bid–Ask, slippage ขณะดำเนินคำสั่ง และในกรณีสุดขั้วคือ gap ราคา สเปรดและ slippage กำหนดเป็นข้อสมมติของสถานการณ์ได้ แต่ไม่รับประกันราคาดำเนินคำสั่งจริง การขาดทุนจาก gap ไม่ถูกจำกัดด้วย stop ตามค่าที่วางไว้ ส่วนข้อจำกัดอื่นขึ้นอยู่กับสินทรัพย์ แบบจำลอง และการคุ้มครองบัญชี ให้คำนวณการกระโดดราคาแยกต่างหาก บทความ 9.10 แสดงการคำนวณนั้น

กลับมาที่สถานะในหัวข้อ 2: 0.18 lot ระยะ 55 pip ความเสี่ยงตามแผน USD 99.00 ใช้ต้นทุนดำเนินคำสั่งจากหัวข้อ 3 คือ 0.8 pip ประกอบด้วยส่วนต่างราคา 0.3 pip และ slippage 0.5 pip ค่าคอมมิชชันคงที่ USD 6 ต่อธุรกรรมเริ่มใช้ในหัวข้อ 5 ค่าทั้งหมดเป็นตัวอย่าง ค่าจริงขึ้นอยู่กับสินทรัพย์ เวลาในวัน และโบรกเกอร์ ในช่วงความผันผวนสูงอาจมากกว่าหลายเท่า

ตารางแยกเฉพาะผลขาดทุนจากราคา: 0.18 × 55.8 × 10 = USD 100.44 สูงกว่า USD 99 อยู่ 1.45%; เพิ่มอีก 3.2 pip ให้ 0.18 × 58.2 × 10 = USD 104.76 สูงกว่า 5.82% เมื่อบวกค่าคอมมิชชันคงที่ F = USD 6 การขาดทุนสุทธิเป็น USD 106.44 และ 110.76 หากไม่มีสเปรดหรือ slippage เพิ่ม แต่ยังมีค่าคอมมิชชันเท่าเดิม การขาดทุนเป็น USD 105 แถวต่าง ๆ ไม่รวม swap โดยสมมติว่าปิดก่อนมีการคิดครั้งแรก ตัวคูณต้นทุนเป็นตัวอย่าง ไม่ใช่ค่าที่วัดได้หรือเพดาน

อย่างไรก็ตาม ข้อสรุปสำคัญที่สุดคือสัดส่วนต้นทุนต่อระยะ ต้นทุน 0.8 pip เท่ากันคิดเป็น

• ที่ระยะ 55 pip: 1.45% ของระยะ
• ที่ระยะ 25 pip: 3.20% ของระยะ
• ที่ระยะ 15 pip: 5.33% ของระยะ

เมื่อต้นทุนเพิ่มคงที่ 0.8 pip สัดส่วนต่อ D จะสูงขึ้นเมื่อ D ลดลง หากกำหนด R ตามค่าที่วางไว้คงที่และปรับปริมาณได้ต่อเนื่อง ต้นทุนเป็นเงินก็เพิ่มเพราะ V เพิ่ม นี่คำนวณภาระในแบบจำลองที่สมมติ ไม่ได้พิสูจน์ว่า stop ใกล้ทำให้ทั้งกลยุทธ์แย่ลง ทางออก ความถี่การชนะ และการกระจายเส้นทางราคาก็เป็นตัวกำหนดผล

ใส่ต้นทุนดำเนินคำสั่งในการคำนวณอย่างไรไม่ให้นับซ้ำ

ต้นทุนดำเนินคำสั่งเข้าการคำนวณสองทาง เพราะประกอบด้วยค่าคนละชนิด สเปรดกับ slippage ที่สมมติเป็นหน่วย pip จึงเพิ่มระยะ ส่วนค่าคอมมิชชันเป็นเงินจึงลดงบความเสี่ยง ให้นับแต่ละองค์ประกอบเพียงครั้งเดียว หักค่าคอมมิชชันจากงบ และบวกสเปรดกับ slippage ในระยะ การนับองค์ประกอบเดิมสองครั้งเป็นข้อผิดพลาด เช่น บวกค่าคอมมิชชันในระยะพร้อมหักจากงบ จะทำให้คำนวณปริมาณต่ำเกินไปโดยไม่มีเหตุผล

ก่อนใส่สเปรดในสูตร ต้องกำหนดว่าระยะวัดระหว่างราคาใด เพราะเป็นตัวตัดสินว่าจะบวกได้หรือไม่ ในบทความนี้ 1.0850 และ 1.0795 เป็นราคาจากกราฟที่วาดด้วยราคาขาย สถานะซื้อเข้าที่ราคาซื้อซึ่งสูงกว่าตามสเปรด ส่วนระดับป้องกันถูกกระตุ้นและดำเนินการด้วยราคาขาย ระยะ 55 pip จึงยังไม่รวมต้นทุนเข้าและต้องบวกสเปรดครั้งเดียว หากวัดจากราคาเข้าจริงถึงราคาดำเนินคำสั่งที่สมมติ สเปรดจะอยู่ในนั้นแล้ว และองค์ประกอบ S จะเป็นศูนย์ ค่าคอมมิชชันที่นี่เป็นค่าคงที่ USD 6 ต่อธุรกรรม รวมเปิดและปิด ไม่ขึ้นกับปริมาณ จึงหักจากงบในรูปจำนวนเงิน F ส่วนค่าคอมมิชชันต่อ lot เข้าสูตรอีกแบบ โดยเป็นองค์ประกอบในตัวส่วนข้างต้นทุนหน่วย pip ข้อกำหนดบัญชีเป็นผู้กำหนดหน่วย ไม่ใช่ธรรมเนียม

ผลต่อปริมาณเป็นทิศทางเดียว ค่าคอมมิชชันลดงบ ส่วนสเปรดและ slippage เพิ่มระยะ ทำให้ปริมาณที่ยังอยู่ภายในขีดจำกัดหลังต้นทุน เล็กกว่า ปริมาณตามค่าที่วางไว้ การคำนวณที่หักค่าคอมมิชชันจากงบและเพิ่มต้นทุนหน่วย pip ในระยะ อยู่ใน บทความ 9.5.

ปริมาณ 0.18 lot จากการเปรียบเทียบลำดับให้ผลขาดทุนจากราคา USD 100.44 เมื่อ D = 55, สเปรด = 0.3 และ slippage ด้านเสียเปรียบ = 0.5 หลังบวกค่าคอมมิชชันคงที่ USD 6 ขาดทุน USD 106.44 คิดเป็น 1.0644% ของอิควิตีก่อนเข้า และเกินงบ 6.44% เมื่อรวมต้นทุนก่อนสั่ง: V = round_down((100 − 6)/(55.8 × 10), ขั้น 0.01) = 0.16 ลอต ตรวจสอบ: 0.16 × 55.8 × 10 + 6 = USD 95.28; ขั้นถัดไป 0.17 จะให้ USD 100.86 และเกินงบ ปริมาณขั้นต่ำ 0.01 ไม่เป็นข้อจำกัดในกรณีนี้

ต้องใช้ตัวเลขทั้งสองและบันทึกคู่กันในแผน ตัวเลขตามค่าที่วางไว้บอกว่าสถานะเสียเท่าใดหากดำเนินตรงระดับ ส่วนตัวเลขปรับต้นทุนบอกว่าเสียเท่าใดที่ราคาดำเนินคำสั่งที่คาดไว้ ทั้งสองไม่อธิบายกรณีไม่มีราคาอยู่ระหว่างระดับกับราคาดำเนินคำสั่งเลย ซึ่งคำนวณแยกใน บทความ 9.10.

เราไม่ได้สมมติว่าต้นทุนจริงเหมือนกันทุกทางออก ตัวอย่างนี้ใช้ต้นทุนเพิ่มคงที่เพื่อเปรียบเทียบสองลำดับการคำนวณ ในการคิดบัญชีเต็มรูปแบบ ต้นทุนอาจเปลี่ยนตามราคา เวลาออก และปริมาณ ส่งผลได้ทั้งสองทิศทาง บทความ 9.6 อธิบายวิธีรวมต้นทุนเหล่านั้นในค่าคาดหมาย

ระดับที่ใกล้กว่าส่วนต่างราคาซื้อกับราคาขายตามปกติอาจถูกแตะด้วยเหตุที่ไม่เกี่ยวกับสมมติฐานของคุณ และนี่เป็นเงื่อนไขที่ต้องตรวจก่อนเข้า ไม่ใช่หลังสถานะปิด

ความต่างจากแผนตลอดชุดธุรกรรม

ธุรกรรมที่มีกำไรก็มีต้นทุน เมื่อค่าคอมมิชชันคงที่เท่าเดิม USD 6 ธุรกรรมครบวงจรสิบครั้งมีต้นทุน USD 60 ก่อนนับผลขาดทุนจากราคาและค่าใช้จ่ายอื่น สเปรดที่รวมอยู่ในราคาจริงแล้วไม่ต้องบวกแยก และเพิ่ม slippage เฉพาะส่วนที่ยังไม่รวมในราคาออก 9.6 อธิบายเกณฑ์คุ้มทุนหลังต้นทุน

อัตราค่าใช้จ่ายบางอย่างทราบล่วงหน้า แต่สเปรดกับ slippage เป็นข้อสมมติของสถานการณ์ ดังนั้น USD 95.28 จึงเป็นการขาดทุนสุทธิตามแผน ภายใต้เงื่อนไขที่ระบุ ไม่ใช่การคาดการณ์ผลที่เกิดจริง ที่ 0.16 lot หากดำเนินคำสั่งแย่ลงอีก 5 pip จะเพิ่ม USD 8 เป็น USD 103.28 ซึ่งเกินขีดจำกัด USD 100 แม้ปัดลงตอนเริ่มถูกต้องแล้ว บทความ 9.10 คำนวณการกระโดดของราคาที่มากกว่านี้

ด้วยเหตุนี้แผนจึงแยกสองจำนวนไว้ คือประมาณการต้นทุนดำเนินคำสั่งตลอดชุดธุรกรรม ซึ่งเป็นค่าที่พอวางแผนได้ และอีกหัวข้อสำหรับเหตุการณ์ที่ไม่ทราบขนาด หากรวมเป็น “เงินสำรองต้นทุน” ก้อนเดียว ความแตกต่างนี้จะหายไป พร้อมข้อมูลว่ามีเพียงอย่างแรกที่วางแผนได้

แม้สถานะขั้นต่ำก็ต้องผ่านการตรวจงบ

เมื่ออิควิตี USD 2,000, งบ 1% = USD 20, ปริมาณขั้นต่ำและขั้น 0.01 lot, w = USD 10/(pip × lot), ต้นทุนเพิ่ม 0.8 pip และ F = USD 6: ที่ D = 55 ปริมาณ 0.02 ให้การขาดทุนสุทธิ USD 17.16 แต่ 0.03 ให้ USD 22.74 ที่ D = 120 ปริมาณขั้นต่ำ 0.01 ให้ USD 18.08 ส่วน D = 220 ให้ USD 28.08 และไม่ผ่านงบ ในกรณีสุดท้าย ห้ามย้าย stop เข้ามาเพียงเพื่อส่งคำสั่ง การคำนวณที่สอดคล้องกับสมมติฐานและงบนี้จบด้วยการไม่มีสถานะ

7. เมื่อระดับใกล้เป็นข้อผิดพลาดในการออกแบบ

ข้อผิดพลาดในการออกแบบเกิดเมื่อระดับไม่ทำตามกฎที่บันทึกไว้ เช่น ใช้จุดอ้างอิง ด้านราคาเสนอ หรือเงื่อนไขกระตุ้นต่างออกไป D ที่เล็กหรือสัดส่วนต้นทุนสูงเป็นเหตุให้ตรวจการคำนวณ ไม่ใช่หลักฐานอัตโนมัติว่าผิด สามกรณีต่อไปแสดงว่าควรตรวจข้อสมมติใดก่อนเข้า

ระดับที่ใกล้กว่าช่วงการเคลื่อนไหวตามปกติของกรอบเวลานั้น

การเทียบระยะกับความผันผวนบอกขนาด แต่ไม่ได้เลือกระดับที่ถูกต้อง ATR เฉลี่ยช่วงราคาในอดีต ไม่ใช่การกระจายของการเคลื่อนสวนสูงสุดหรือความน่าจะเป็นที่จะแตะระดับ ระยะต่ำกว่า ATR อาจสอดคล้องกับกฎที่บันทึกไว้ได้ แต่ระยะสั้นลงทำให้ต้นทุนหน่วย pip เดิมและขั้นปริมาณมีความสำคัญเชิงสัดส่วนเพิ่มขึ้น ที่นี่ ATR เป็นข้อมูลนำเข้าจากหมวด 5 เราไม่อนุมานตัวชี้วัดใหม่

ระดับใกล้เปลี่ยนอะไรเท่าใด: การคำนวณสัดส่วน

ที่ระยะ 15 pip และ ATR ตัวอย่าง = 45 pip อัตราส่วนเป็น 1/3 ไม่ได้บอกว่าแท่งใดจะชน stop หรือราคาปิดแท่งไม่มีข้อมูล เมื่องบไม่เปลี่ยนและไม่มีต้นทุน ปริมาณที่ 15 pip เป็น 55/15 = 3.6667 เท่าของปริมาณที่ 55 pip ดังนั้นทุกการขาดทุนเพิ่ม 1 pip จะกระทบบัญชีมากขึ้นตามสัดส่วน การคำนวณนี้เพียงพอต่อการตรวจความไวโดยไม่ต้องทำนายราคา

ขนาดของสิ่งที่ต้องแลกคำนวณได้ง่าย ภายใต้งบความเสี่ยงเดียวกัน ปริมาณที่ระยะ 15 pip มากกว่าที่ 55 pip 55 / 15 = 3.67 เท่า สถานะที่ใหญ่กว่าสามเท่าครึ่งภายใต้เงินเสี่ยงเท่ากัน หมายถึงทุก pip ของการเคลื่อนไหวมีน้ำหนักมากกว่าสามเท่าครึ่ง รวมทั้งทุก pip ของ slippage และ gap ผลของราคาดำเนินคำสั่งที่แย่ลงจึงมากกว่าสามเท่าครึ่งสำหรับระดับใกล้เมื่อเทียบกับวิธีอิงโครงสร้าง แม้จำนวนเงินเสี่ยงที่เขียนในแผนไม่เปลี่ยน

นี่คือกรอบที่เหมาะสมของการถกเถียงเรื่องระดับใกล้ ประเด็นไม่ใช่ว่ามัน “เสี่ยงกว่า” ในแง่จำนวนเงิน เพราะตามนิยามจำนวนเงินเท่ากันอยู่แล้ว ตามการคำนวณในหัวข้อ 2 แต่ภายใต้จำนวนเงินเดียวกัน สิ่งที่เพิ่มคือความไวของสถานะต่อทุกอย่างที่การคำนวณนั้นไม่ได้ครอบคลุม

ระดับที่ใกล้กว่าต้นทุนดำเนินคำสั่ง

นี่คือกรณีสุดขั้วของกรณีก่อน หากระยะใกล้เคียงกับส่วนต่างราคาซื้อและราคาขาย สถานะอาจถูกปิดจากกลไกดำเนินคำสั่งเพียงอย่างเดียว ในสินทรัพย์ที่ส่วนต่างกว้าง บางครั้งถึงขอบเขตนี้ที่ระยะซึ่งดูสบายสำหรับคู่เงินหลัก จึงต้องตรวจเป็นรายสินทรัพย์ ไม่ใช่ใช้เป็นกฎสากล

ขอบเขตในทางปฏิบัติ: เมื่อต้นทุนกินระยะ

เงื่อนไข “ระยะมากกว่าต้นทุนดำเนินคำสั่ง” ทำให้เป็นตัวเลขและตรวจก่อนเข้าได้ สมมติสินทรัพย์ที่ส่วนต่างราคาซื้อกับขายตามปกติเป็น 12 pip และ slippage สมมติ 5 pip รวมต้นทุน 17 pip ซึ่งเป็นค่าตัวอย่างของสินทรัพย์สเปรดกว้าง

• ระดับห่าง 25 pip: ต้นทุนคิดเป็น 17 / 25 = 68% ของระยะ
• ระดับห่าง 100 pip: 17 / 100 = 17%;
• เพื่อให้ต้นทุนไม่เกิน 10% ของระยะ ต้องมีระยะอย่างน้อย 17 / 0.10 = 170 ปิ๊ป.

ที่เกณฑ์ 10% ระยะขั้นต่ำจึงเป็น 170 pip เป็นเงื่อนไขที่ตัดสินก่อนเทรดได้โดยไม่อาศัยความรู้สึก คุณเป็นผู้เลือกเกณฑ์ว่าจะยอมให้ 10%, 5% หรือ 20% และควรบันทึกร่วมกับพารามิเตอร์อื่น ตัวการคำนวณเป็นเอกลักษณ์ทางคณิตศาสตร์ ไม่ใช่การประมาณ

บางครั้งผลไม่สะดวกนัก ในสินทรัพย์ที่ส่วนต่างราคากว้าง ระดับที่สมเหตุผลอาจไกลจนปริมาณภายใต้ความเสี่ยงที่ประกาศต่ำกว่าขั้นต่ำ แล้วกลับไปที่ทางออกสามแบบในหัวข้อ 2 นี่เป็นผลการคำนวณ ไม่ใช่คำห้ามปราม เพียงแต่สินทรัพย์นั้นต้องใช้เงินทุนมากขึ้นเพื่อให้กฎเดิมยังทำได้ ทั้งเงื่อนไขนี้และเงื่อนไขอื่นไม่ได้ป้องกันราคาดำเนินคำสั่งที่แย่กว่าระดับ การคำนวณครอบคลุมเฉพาะต้นทุนที่รู้ขนาดล่วงหน้า

ช่วงที่ราคาดำเนินคำสั่งแยกออกจากระดับ

ระหว่างหยุดเสนอราคาของสินทรัพย์หนึ่งที่โบรกเกอร์รายหนึ่ง อาจไม่มีราคาที่ดำเนิน SL ได้ ราคาเสนอแรกเมื่อกลับมาซื้อขายอาจกระโดดข้ามระดับ ไม่ได้หมายความว่าไม่มีราคาที่ใดเลย หรือเกิด gap ทุกสุดสัปดาห์ ทางออกไม่ได้รับประกันว่าจะผ่านช่วงหยุดแล้วปิดตามราคาที่บันทึก 9.10 คำนวณความเสี่ยงในช่วงเหตุการณ์ ส่วน 9.3 อธิบายภาระรวมต่องบ ขนาดการกระโดดตัวอย่างเป็นสถานการณ์ ไม่ใช่เพดานขาดทุนที่เป็นไปได้

ราคาดำเนินคำสั่งที่ต่างกันระหว่างแพลตฟอร์มเป็นลักษณะของเหตุการณ์สภาพคล่องบาง ราคาที่คำสั่งถูกดำเนินจริงไม่จำเป็นต้องอยู่ในช่วงที่เห็นบนกราฟ เพราะกราฟแสดงราคาเสนอจากผู้ให้บริการรายเดียว ลำดับเหตุการณ์ 7 ตุลาคม 2016 และการคำนวณการขาดทุนอยู่ใน บทความ 9.10³.

8. ระดับในรูปคำสั่งกับระดับในบันทึก

ระดับอาจตั้งเป็นคำสั่งหรือบันทึกเป็นเงื่อนไขออกด้วยมือ ทั้งสองกรณีทราบระยะตามค่าที่วางไว้ D ได้ ความต่างอยู่ที่การกระตุ้นและดำเนินการ การออกด้วยมือต้องสังเกต ตอบสนอง และส่งคำสั่ง ระดับตามค่าที่วางไว้จึงอาจต่างจากราคาดำเนินคำสั่งได้ง่ายกว่า

คำสั่งป้องกันฝั่งเซิร์ฟเวอร์ไม่ต้องมีผู้ใช้เฝ้าหรือเชื่อมต่อ แต่ยังต้องมีเงื่อนไขที่ดำเนินการได้ การออกด้วยมือเพิ่มเวลาตอบสนอง เอกสาร MT5 แยก Stop Loss ฝั่งเซิร์ฟเวอร์จาก trailing ฝั่งแพลตฟอร์ม เมื่อปิดแพลตฟอร์ม SL ล่าสุดที่บันทึกยังมีผล แต่ไม่ได้รับการปรับใหม่⁴ นี่อธิบายฟังก์ชันแพลตฟอร์ม ไม่ใช่การรับประกันราคาหรือเงื่อนไขของบริการใด

ตรวจในทางปฏิบัติได้ชัดเจน ระดับที่บันทึกเป็นคำสั่งจะแสดงข้างสถานะในเทอร์มินัล ระดับที่ไม่แสดงข้างสถานะไม่มีอยู่สำหรับระบบดำเนินคำสั่ง ไม่ว่าคุณเขียนอะไรไว้ในแผน รูปแบบการแสดงต่างกันตามระบบ และไม่ใช่ประเด็นของบทความนี้

ไม่มีระดับหมายถึงความเสี่ยงไม่กำหนด ไม่ใช่ความเสี่ยงไร้ขีดจำกัด

หากไม่มี SL จะไม่ได้กำหนดจำนวนขาดทุนถึงระดับที่เลือก การคุ้มครองบัญชีกับความรับผิดเป็นคนละประเด็น ข้อ 1(b) ของคำสั่ง KNF โปแลนด์กำหนดให้ปิด CFD อย่างน้อยหนึ่งสถานะ เมื่อเงินสดบวก P&L ของ CFD ที่เปิดต่ำกว่าครึ่งหนึ่งของมาร์จินเริ่มต้นที่ต้องใช้รวม ไม่ได้รับประกันว่าจะดำเนินตรงขอบเขตนั้น หรือไม่มีการปิดก่อนตามเงื่อนไขบริการ ข้อ 1(c) จำกัดความรับผิดจาก CFD ไว้ที่เงินในบัญชีที่ได้รับคุ้มครอง¹ การใช้ความคุ้มครองอาจต้องมีการชำระบัญชีหลังเกิดยอดติดลบ ไม่ได้รับประกันอิควิตีบวกทุกขณะหรือคุ้มครองเงินฝากเริ่มต้น

หากไม่มีเงื่อนไขออกของคุณเอง ระดับป้องกันตามค่าที่วางไว้ไม่ได้ระบุการขาดทุนล่วงหน้า ขีดจำกัดความรับผิดและการบังคับปิดเป็นกลไกแยกกัน ไม่อาจแทนการขาดทุนตามสถานการณ์ที่ระบุหรืองบที่เลือกให้ธุรกรรมใหม่ หมวด 13 ครอบคลุมกรอบกฎหมายทั้งหมด

ตรวจการคุ้มครองความรับผิดแยกจากการทำงานของทางออก ทั้งสองไม่รับประกันการรักษาเงินฝากเริ่มต้น หมวด 13 อธิบายขอบเขตเต็มของการคุ้มครองบัญชี ที่นี่เพียงแยกออกจากเงื่อนไขของคุณเองและงบของสถานะแต่ละรายการก็เพียงพอ

ระดับออกด้วยมือเดียวกัน แต่จำนวนเงินที่ดำเนินต่างกัน

สำหรับสถานะซื้อ 0.16 lot แผนที่สมมติ 55.8 pip และ F = USD 6 ให้ USD 95.28 หากราคาระหว่างการสังเกตด้วยมือกับการดำเนินแย่ลงอีก 4 pip การขาดทุนเป็น 0.16 × 59.8 × 10 + 6 = USD 101.68 D ตามค่าที่วางไว้ทราบอยู่แล้ว แต่การดำเนินเกินขีดจำกัด สี่ pip เป็นสถานการณ์ที่เลือก ไม่ใช่เวลาตอบสนองที่วัดได้หรือความคลาดเคลื่อนสูงสุด

9. ข้อผิดพลาดเจ็ดข้อและสิ่งที่การคำนวณนี้ไม่ได้บอก

ข้อผิดพลาด 1: หาระดับจากจำนวนเงิน

การคำนวณในหัวข้อ 2 ให้คำตอบ ระดับ 1.0825 แทน 1.0795 จะปิดในพื้นที่ที่สมมติฐานยังใช้ได้ ส่วนการคงระดับที่ถูกต้องพร้อมปริมาณที่สะดวกจะเพิ่มความเสี่ยงจาก 1% เป็น 2.2% ของเงินทุน ไม่อาจได้ทั้งสองอย่างพร้อมกัน

ข้อผิดพลาด 2: เลื่อนระดับออกหลังเปิดสถานะ

การเลื่อน stop ออกเพิ่ม D โดยปริมาณไม่เปลี่ยน ทำให้การขาดทุนจากราคาตามค่าที่วางไว้เพิ่มตามสัดส่วนหากดำเนินที่ stop ใหม่ แต่ไม่กำหนดการขาดทุนจริงในอนาคต สถานะอาจออกด้วยวิธีอื่น และราคาดำเนินอาจต่างจาก stop สำหรับสถานะในหัวข้อ 2 ที่ 0.18 lot และความเสี่ยงตามแผน USD 99.00:

• ระยะ 55 pip: 0.99% ของเงินทุน หรือ USD 99.00 และ 1.00 หน่วยความเสี่ยง
• หลังเลื่อน 20 pip ระยะเป็น 75: 1.35% ของเงินทุน หรือ 0.18 × 75 × 10 = USD 135.00 และ 1.36 หน่วยความเสี่ยง
• หลังเลื่อนครั้งที่สอง ระยะเป็น 95: 1.71% ของเงินทุน หรือ USD 171.00 และ 1.73 หน่วยความเสี่ยง
• หลังครั้งที่สาม ระยะเป็น 115: 2.07% ของเงินทุน หรือ USD 207.00 และ 2.09 หน่วยความเสี่ยง

นอกจากนี้ราคาของแต่ละขั้นยังคงที่และทราบล่วงหน้า การเลื่อนออก 20 pip ที่ 0.18 lot เพิ่มการขาดทุนตามแผน 0.18 × 20 × 10 = USD 36.00 หรือ 0.36 หน่วยความเสี่ยง เท่านี้ทุกครั้ง การเลื่อนสามครั้งเช่นนี้ทำให้ความเสี่ยงมากกว่าสองเท่าของขนาดที่ประกาศก่อนเข้า ระหว่างนั้นการคำนวณที่ใช้รองรับปริมาณไม่เป็นจริงอีก เพราะข้อมูลนำเข้าเป็นระยะ 55 pip ไม่ใช่ 115 ส่วนการเลื่อนระดับตาม การเคลื่อนของราคา เป็นอีกกลไกที่ทำงานในทิศตรงข้าม อธิบายใน บทความ 9.7.

ข้อผิดพลาด 3: วางระดับตรงราคาเลขกลมโดยไม่มีระยะเผื่อ

ราคาเลขกลมเป็นจุดที่หลายคนมองเห็นพร้อมกัน จึงใช้กลไกในหัวข้อ 3 ได้ เมื่องบตามค่าที่วางไว้คงที่และ V ปรับได้ต่อเนื่อง ระยะเผื่อเพิ่ม D และลด V โดยรักษาการขาดทุนจากราคาตามค่าที่วางไว้ ต้นทุนกับการปัดอาจเปลี่ยนจำนวนเงิน ต้องตรวจใหม่

ข้อผิดพลาด 4: ระดับใกล้กว่าต้นทุนดำเนินคำสั่ง

การคำนวณหัวข้อ 6: ที่ D = 15 pip ต้นทุน 0.8 pip คิดเป็น 5.33% ของระยะ นี่คือสัดส่วนต้นทุน ไม่ใช่เงื่อนไขกระตุ้น สเปรดที่กว้างขึ้นกระตุ้น stop ได้เมื่อด้านราคาเสนอที่เกี่ยวข้องถึงระดับจริงเท่านั้น สเปรด 0.3 pip เพียงอย่างเดียวข้ามระยะ 15 pip ไม่ได้

ข้อผิดพลาด 5: ระดับจากกรอบเวลาคนละกรอบกับสมมติฐาน

การขยับระดับเข้าหลังเข้าเปลี่ยนเงื่อนไขออก อาจเป็นส่วนหนึ่งของกฎที่บันทึกล่วงหน้าได้ แต่ไม่ควรให้เหตุผลเพียงเพราะมีจุดต่ำสุดใหม่ในกรอบเวลาเล็กกว่า บริบทสมมติฐาน วิธีการยืนยัน และเวลาปรับต้องอยู่ภายใต้ข้อกำหนดเดียวกัน

ข้อผิดพลาด 6: ระดับที่มีเพียงในบันทึก

การออกด้วยมือก็กำหนดค่าตามแผนของ Dได้ แต่เวลาตอบสนองและราคาดำเนินยังไม่แน่นอน การคำนวณขนาดตามค่าที่วางไว้ไม่รับประกันการขาดทุน คำสั่งฝั่งเซิร์ฟเวอร์ลดการพึ่งการตอบสนองของคน แต่ stop ปกติยังไม่รับประกันราคา หัวข้อ 8 แยกเงื่อนไขดำเนินการเหล่านี้

ข้อผิดพลาด 7: ย้ายระยะเผื่อข้ามสินทรัพย์โดยไม่แปลง

“ระยะเผื่อ 10 pip” มีขนาดสัมพัทธ์ต่างกันในสินทรัพย์ที่นิยาม pip ต่างกัน สำหรับคู่ที่เสนอทศนิยมสี่ตำแหน่ง ที่ราคา 1.0850 และหนึ่ง pip เท่ากับ 0.0001 สิบ pip คิดเป็น 0.0010 / 1.0850 = 0.092% ของราคา ส่วนคู่ที่เสนอทศนิยมสองตำแหน่ง ที่ 150.00 และหนึ่ง pip เท่ากับ 0.01 สิบ pip คิดเป็น 0.10 / 150.00 = 0.067% ข้อความเดียวกันให้ระยะเผื่อสัมพัทธ์เล็กกว่ามากกว่าหนึ่งในสี่ หรือเล็กกว่า 27.7% อย่างแม่นยำ

ใช้สัดส่วนที่แน่นอน 0.0010/1.0850 กับราคา 150.00 ได้ 0.138249 หรือ 13.8249 pip เมื่อหนึ่ง pip เท่ากับ 0.01 ประมาณ 14 pip ทำให้สัดส่วนต่อราคาเท่ากัน แต่ไม่ได้ทำให้ความผันผวน สเปรด หรือโอกาสแตะเท่ากัน หลังแปลงระยะและปรับขนาดสถานะ งบอาจคงเดิมได้ การย้ายระยะเผื่อไม่ได้เพิ่มจำนวนเงินเสี่ยงเสมอ

ข้อสังเกตเดียวกันใช้กับการย้ายระยะเผื่อข้ามสินทรัพย์ที่มีความผันผวนต่างกัน แม้นิยาม pip เหมือนกัน ระยะเผื่อไม่ป้องกันสิ่งที่มีขนาดเกินตัวมันเอง และขนาดนั้นคือตัวเลขที่คุณเลือกให้สินทรัพย์หนึ่งในช่วงเวลาหนึ่งของวัน

สิ่งที่การคำนวณนี้ไม่ได้บอก

ตัวเลขทั้งหมดในบทความอธิบายการขาดทุน ตามแผน เมื่อดำเนินคำสั่งภายใต้เงื่อนไขที่ถือว่าปกติ มีสี่สิ่งอยู่นอกการคำนวณนี้ และไม่มีสิ่งใดหายไปเพียงเพราะวางระดับถูกต้อง

• ราคาดำเนินคำสั่ง การคำนวณสมมติว่าดำเนินตรงระดับหรือมีต้นทุนที่สมมติ ไม่ครอบคลุมกรณีไม่มีราคาอยู่ระหว่างทางเลย ขนาดการขาดทุนเช่นนั้นคำนวณแยกใน 9.10.
• สมมติฐานถูกต้องหรือไม่ ระดับบอกเพียงว่าเมื่อใดสมมติฐานหยุดใช้ได้ ไม่ได้บอกมากกว่านั้น หากสมมติฐานผิดแต่ระดับวางถูก จะได้ชุดการขาดทุนที่กำหนดขอบเขตตามแผนไว้อย่างถูกต้อง
• ผลลัพธ์ของชุดธุรกรรม สถานะเดียวที่มีระยะ 55 pip ไม่บอกการกระจายผลลัพธ์ของสองร้อยสถานะเช่นนั้น อัตราผลตอบแทนต่อความเสี่ยง อัตราชนะ และค่าคาดหมายคำนวณใน 9.6 ส่วนความลึกของ drawdown และเงื่อนไขหยุดเทรดอยู่ใน 9.8.
• ความเสี่ยงรวม จำนวนขาดทุนตามสถานการณ์รวมกันได้หลังแปลงเป็นสกุลเงินบัญชี ความกระจายของพอร์ตต้องใช้ความแปรปรวนและความแปรปรวนร่วม การบวกงบอย่างเดียวไม่ได้กำหนดค่านี้ ดู9.9.

ปิดตรงระดับกับสมมติฐานผิด: สองเหตุการณ์ที่ต่างกัน

หลังสถานะปิดที่ระดับป้องกัน จะเกิดคำถามที่ตอบผิดได้ง่าย คือวางระดับผิดที่หรือสมมติฐานผิด เป็นคนละเหตุการณ์ และการสับสนทำให้เปลี่ยนพารามิเตอร์ผิดตัว

• สมมติฐานผิด แต่ระดับอยู่ถูกที่ ราคาผ่านจุดที่สมมติฐานหยุดใช้ได้ กฎทำงานตรงตามที่ตั้งใจ คือปิดเมื่อเหตุผลที่เปิดสถานะหมดไป กรณีนี้ไม่มีสิ่งที่ต้องแก้ในระดับ
• สมมติฐานยังใช้ได้: ตรวจเงื่อนไขออก การปิดขณะที่สมมติฐานยังใช้ได้ไม่ได้ผิดในตัวเอง อาจเป็นการใช้ stop ตามจำนวนเงินอีกเงื่อนไขหนึ่ง ข้อผิดพลาดเกิดเมื่อระดับ ด้านราคาเสนอ หรือเงื่อนไขกระตุ้นต่างจากกฎที่บันทึก ตรวจความสอดคล้องก่อนเข้า การวัดความถี่ของการออกก่อนควรต้องใช้ข้อมูลเส้นทางราคา ระยะเผื่อเล็กหรือสัดส่วนต้นทุนสูงอย่างเดียวไม่ตัดสินผลประเมิน (หัวข้อ 7)

การตัดสินต้องยึดเกณฑ์ที่บันทึกไว้ก่อน ไม่ใช่สิ่งที่ราคาทำภายหลัง เหตุผลง่ายมาก กรณีเดียวที่ราคากลับมาแล้วไปตามทางที่ตั้งใจไม่ได้พิสูจน์ว่าระดับใกล้เกินไป เช่นเดียวกับกรณีเดียวที่ไม่กลับมาไม่ได้พิสูจน์ว่าระดับถูกต้อง การตัดสินคุณภาพกฎเข้าเองต้องใช้ชุดธุรกรรมและตัววัดที่หมวดนี้ไม่ได้คำนวณ ค่าคาดหมายและอัตราชนะคุ้มทุนอยู่ใน บทความ 9.6 ที่นี่ตัดสินเพียงสิ่งเดียว คือระดับอยู่ในตำแหน่งที่สมมติฐานบ่งชี้หรือไม่

หลังปิดตรงระดับ ให้เปลี่ยนพารามิเตอร์ต่อเมื่อระบุได้ว่าเกิดกรณีใดในหัวข้อ 7 หากระบุไม่ได้ การไม่เปลี่ยนคือปฏิกิริยาที่เหมาะสม พารามิเตอร์ที่เปลี่ยนตามผลล่าสุดทำให้ผลถัดไปเทียบกับผลก่อนหน้าไม่ได้ แล้วคุณจะเสียสิ่งสำคัญที่บันทึกธุรกรรมให้ได้

รายการตรวจสอบก่อนส่งคำสั่ง

10. ข้อสรุปจากทั้งหมดนี้

การถกเถียงว่าควรวางระดับป้องกันตรงไหนสรุปได้เป็นหนึ่งตัวเลขและหนึ่งคำถาม คือระยะ D เป็นข้อมูลนำเข้าหรือผลลัพธ์ หากเป็นข้อมูลนำเข้า ระดับบอกบางอย่างเกี่ยวกับตลาด และการคำนวณตัดสินเพียงปริมาณ หากเป็นผลลัพธ์ ระดับบอกสภาพบัญชีและเปลี่ยนทุกครั้งที่ฝากเงิน แม้กราฟไม่เปลี่ยน

1. ระดับกำหนดการขาดทุนตามแผน ไม่ใช่ราคาดำเนินคำสั่ง เมื่อถูกกระตุ้น คำสั่งจะดำเนินที่ราคาแรกที่มี หากไม่มีราคาระหว่างทาง ระยะไม่ได้จำกัดการขาดทุนจริง
2. ระดับมาก่อน ปริมาณมาทีหลัง stop ที่ปรับให้เข้ากับปริมาณที่เลือกไว้ก่อนอาจไม่ทำตามสมมติฐานที่ระบุ ในที่นี้คือ 1.0825 แทน 1.0795 การคงทั้ง 0.40 lot กับ 1.0795 ให้ 2.2% ไม่ใช่ 1% stop ตามจำนวนเงินโดยตั้งใจอาจเป็นอีกข้อจำกัดหนึ่ง ตามที่อธิบายใต้ตัวอย่าง
3. ระดับใกล้ไม่ได้แปลว่าความเสี่ยงน้อย เมื่อจำนวนเงินเสี่ยงคงที่ สิ่งที่เปลี่ยนคือปริมาณ ไม่ใช่จำนวนเงิน สัดส่วนต้นทุนดำเนินคำสั่งก็เปลี่ยน จาก 1.45% ของระยะที่ 55 pip เป็น 5.33% ที่ 15 pip
4. การเลื่อนระดับออกหลังเปิดสถานะทำให้การคำนวณที่รองรับระดับนั้นใช้ไม่ได้ การเลื่อน 20 pip สามครั้งโดยปริมาณไม่เปลี่ยน เพิ่มความเสี่ยงจาก 1.00 เป็น 2.09 หน่วย

ใน บทความ 9.5 ค่าสองตัวนี้จะพบกันในสูตรเดียว คือเปอร์เซ็นต์ความเสี่ยงจาก 9.3 และระยะ D จากบทความนี้ให้ปริมาณ พร้อมการแปลงสกุลเงิน การปัดตามขั้นปริมาณ และการตรวจว่าข้อกำหนดมาร์จินเป็นข้อจำกัดก่อนหรือไม่ ระยะที่เพิ่งหาได้เป็นข้อมูลนำเข้าในขั้นนั้น ไม่ใช่สิ่งที่จะต่อรองปรับตามใจ

11. แบบฝึกหัดตรวจความเข้าใจ

เป้าหมายแบบฝึกหัดคือการทำสิ่งเดียว ระบุจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ ก่อน กำหนดขนาดสถานะ และเขียนว่าระดับที่จุดนั้นไม่รับประกันอะไร ข้อมูลจงใจให้ไม่ครบ

คำสั่ง ทำตามลำดับต่อไป โดยเขียนคำตอบเองก่อนดูเฉลย

1. ข้อมูลมีสามราคาที่อาจใช้เป็นจุดที่สมมติฐานใช้ไม่ได้ จงเขียนทั้งสามและระบุว่าคือราคาใด พร้อมเหตุผลอ้างถ้อยคำสมมติฐาน ไม่ใช่ขนาดการขาดทุน
2. คำนวณระยะ D เป็น pip สำหรับระดับที่เลือก
3. คำนวณระยะที่ได้จากอีกสองตัวเลือกที่ไม่เลือก และบอกว่าการปิดที่แต่ละระดับหมายถึงอะไร
4. เขียนอย่างน้อยสี่สิ่งที่ระดับตรงนั้นไม่รับประกัน
5. เมื่อถึงตอนนี้เท่านั้น ไม่ใช่ก่อนหน้า ให้ไปที่ 9.5 และคำนวณปริมาณจากเงินทุนและเปอร์เซ็นต์ความเสี่ยงของคุณเอง

ส่วนที่สอง: ใช้กับจุดเทรดของคุณเอง

ส่วนแรกทดสอบความเข้าใจกฎด้วยข้อมูลที่คนอื่นเลือกและชี้ตัวเลือกไว้ ส่วนที่สองทดสอบสิ่งสำคัญ คือคุณทำแบบเดียวกันได้หรือไม่เมื่อไม่มีใครชี้อะไรไว้

เลือกสินทรัพย์ที่ตั้งใจเทรดและกราฟหนึ่งกราฟในกรอบเวลาที่ใช้ตั้งสมมติฐาน กรอกช่องด้านล่าง ตามลำดับนี้ โดยไม่ดูสภาพบัญชีระหว่างทำ

มีการทดสอบเดียวที่ไม่ต้องรู้ผลลัพธ์ หากระหว่างกรอกคุณไปใช้เงินทุน เปอร์เซ็นต์ความเสี่ยง หรือขนาดสถานะ ให้หยุดแล้วเริ่มใหม่ ทั้งหกช่องกรอกได้โดยไม่ใช้ตัวเลขทั้งสาม และนี่คือใจความทั้งหมดของบทความที่ย่อเป็นการกระทำเดียว

หลังกรอกครบทุกช่องเท่านั้น ให้ไปที่ 9.5 และคำนวณปริมาณ หากต่ำกว่าปริมาณขั้นต่ำที่บัญชีมี ให้กลับหัวข้อ 2 แล้วเลือกทางออก โดยจำไว้ว่าการเพิ่มเปอร์เซ็นต์เสี่ยงไม่ใช่หนึ่งในนั้น หากได้ปริมาณที่ทำได้ ให้เขียนความเสี่ยงจริงจากการคำนวณหลังปัดไว้ข้างกัน ตัวเลขนั้น ไม่ใช่ตัวเลขในคำประกาศ เป็นตัวบรรยายสถานะนี้

ทำสมมติฐานของแบบฝึกหัดให้ชัด

แบบฝึกหัดสมมติว่าการทดสอบก่อนหน้าลงถึง 1.3103 ยังอยู่ในพื้นที่ที่อนุญาต และกฎกำหนดให้ออกเมื่อราคาแตะต่ำกว่าจุดสุดขั้วนั้น 12 pip โซนตามนิยาม 1.3120–1.3165 เพียงอย่างเดียวไม่ให้เหตุผลเพียงพอ ต้องมีทั้ง 1.3103 และเงื่อนไขที่ระบุ ระดับ 1.3091 และ D = 109 pip ทำตามกฎนี้พอดี หากใช้เงื่อนไขอื่น เช่น H4 ปิดต่ำกว่าขอบโซน ข้อมูลเหล่านี้จะไม่ให้ราคาดำเนินคำสั่งเดียว คำนวณปริมาณไม่ได้หากไม่มีอิควิตี งบ และข้อกำหนด นี่คือขอบเขตที่แบบฝึกหัดตั้งใจไว้