Protocolo de pruebas de estrategias — backtest y prueba forward

Expón el mecanismo que debería generar una ventaja y las condiciones en las que esperas que desaparezca. Define el mercado, el marco temporal y la sesión antes de examinar los resultados. Utiliza un mismo identificador del estudio en el plan, los archivos de datos y el diario.

Las reglas deben permitir reproducir cada decisión. No basta con decir «entrar en una ruptura»: registra la fuente de precios, el momento de decisión y el método de ejecución. Conserva una copia de las reglas o del código anterior a la prueba. Un cambio realizado después de ver el resultado crea una versión nueva; no mejora la evaluación histórica de la anterior.

Registra la fuente y la cobertura de los datos e indica si representan precios bid, ask o medios. Ajusta la resolución a las reglas de ejecución. No trates un valor futuro de un indicador o una revisión posterior de una publicación como información disponible al producirse la señal. Una vela que cubra tanto el SL como el TP requiere una regla explícita para resolver el resultado o datos más detallados.

Separa la muestra utilizada para desarrollar las reglas (dentro de muestra, IS) de la utilizada para evaluarlas (fuera de muestra, OOS). Registra las fechas y el método de división. Examinar repetidamente OOS y ajustar las reglas a ella deteriora su independencia. Realiza la prueba forward con datos que lleguen después de congelar las reglas y documenta todas las señales y omisiones; un entorno demo no reproduce por completo la ejecución en una cuenta real.

Define las métricas y la regla de decisión antes de ver el resultado. Ningún número único de operaciones ni umbral de factor de beneficio confirma una ventaja para todas las estrategias. La longitud de la muestra, la dependencia entre observaciones, los sucesos raros y el número de variantes probadas afectan a la interpretación. Separa los criterios para evaluar la estrategia de las comprobaciones de que la prueba se realizó correctamente. Decide de antemano cómo considerar la incertidumbre y la dependencia entre resultados y cuándo finalizar el estudio. No detengas la prueba al primer resultado favorable ni la prolongues hasta alcanzar el umbral deseado; estas decisiones requieren un método planificado de evaluación secuencial o reconocer expresamente que el análisis posterior es exploratorio.

Para mantener la coherencia con el diario F, define el múltiplo R de una operación como su resultado neto dividido entre el importe de riesgo positivo previsto antes de la entrada. La suma de estos múltiplos R cuando varía el riesgo monetario no es el resultado expresado en la R base del plan. La curva de R acumulada empieza en 0; el drawdown es la caída desde su máximo anterior, por lo que una pérdida inicial de −1 R produce un drawdown de 1 R. Para el patrimonio o el saldo, especifica el capital inicial, los flujos de efectivo y el tratamiento de las posiciones abiertas: no comiences un cálculo porcentual con capital cero. PF sin pérdidas tiene denominador cero: márcalo como no definido en vez de tratarlo como confirmación de una ventaja. Contabiliza las salidas parciales con una única definición documentada de operación.

Registra los resultados por separado para IS, OOS y prueba forward. Incluye el número de señales, operaciones y exclusiones, con sus motivos. Conserva la trayectoria de los resultados, no solo el total. Los resultados netos consideran los costes exactamente una vez: si el spread y el deslizamiento ya están reflejados en los precios de ejecución, no los vuelvas a restar. Marca los datos ausentes como ausentes, no como cero.

Distingue la corrección de un error de implementación de un cambio de idea. En ambos casos, conserva el resultado anterior e identifica los datos ya examinados. No sobrescribas la versión anterior del protocolo al cambiar las reglas. Una exportación documenta el estado en un momento concreto; el archivo o el guardado local por sí solos no son una prueba independiente de la fecha de congelación.

Compara el resultado con los criterios de la sección 5. Registra tanto las pruebas que apoyan la hipótesis como los hechos que la contradicen. Concluir que «hacen falta más datos» requiere un plan concreto. Este documento organiza el estudio; no autoriza a operar con dinero real ni garantiza resultados futuros.