Maximale ungünstige / günstige Kursabweichung (MAE / MFE)
Zahlenbeispiele verwenden die englische Schreibweise: Das Komma trennt Tausendergruppen, der Punkt die Nachkommastellen. 1,000 bedeutet eintausend, 1.25 eins und ein Viertel.
Intervall und Seite definieren
Die hypothetische Schließung einer Long-Position wird nach den Produktregeln normalerweise zum Bid bewertet, die einer Short-Position zum Ask. Messen Sie nur vom tatsächlichen Einstieg bis zum Ausstieg. MAE ist das größte ungünstige Ergebnis in diesem Intervall und MFE das größte günstige, häufig als positive Beträge erfasst. Geben Sie an, ob Gebühren und Finanzierung enthalten sind. Ein Mittelkurschart kann andere Zahlen als ausführbare Kursseiten ergeben.
OHLC zeigt nicht den vollständigen Verlauf
Hoch und Tief einer Kerze zeigen nicht, welches zuerst erreicht wurde. Wenn Stop und Ziel beide innerhalb einer Kerze berührt werden könnten, verwenden Sie detailliertere Daten oder eine ausdrücklich konservative Simulationsregel. Seltene Messpunkte können den tatsächlichen Höchst- oder Tiefstwert übersehen. Ein angezeigter Kurs belegt nicht, dass die gesamte Position dort hätte ausgeführt werden können.
Fehler: der perfekte Ausstieg im Rückblick
MFE ist kein Gewinn, der zwangsläufig hätte vereinnahmt werden müssen. Ein Ziel genau an historische Höchstpunkte zu setzen verwendet Zukunftswissen. Ein veränderter Stop verändert auch die Haltedauer, sodass die erfasste MFE erst auftreten kann, nachdem die alternative Position bereits geschlossen worden wäre. Berechnen Sie eine alternative Ausstiegsregel von Beginn an neu und bewerten Sie sie außerhalb der zur Anpassung verwendeten Stichprobe.
Short-Position und Ask
Eine beispielhafte Short-Position über EUR 10,000 wird zum Bid von 1.1000 eröffnet. Während sie offen bleibt, steigt der Ask auf 1.1020 und fällt auf 1.0990. Vor zusätzlichen Kosten beträgt MAE USD 20 und MFE USD 10. Die Berechnung hängt von der Kursseite zur Schließung ab, nicht vom Tief eines reinen Bid-Charts. Nehmen Sie keinen konstanten Spread an, sofern er nicht Teil des Datenmodells ist.
Anwendung
Untersuchen Sie die MAE/MFE-Verteilungen vollständiger, vergleichbarer Gruppen einschließlich verlustreicher Geschäfte. Unterscheiden Sie bei Teilausstiegen die Kursbewegung von der Bewertung des tatsächlich verbliebenen Volumens. Bewahren Sie anfängliches R und Datenversion auf. Diese Kennzahlen helfen bei der Formulierung von Stop- oder Ausstiegshypothesen, wählen aber nicht automatisch ein Optimum. Im Kurs: Journale und Kennzahlen.
Diagramm und Rechenbeispiel
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